香港交易及结算所有限公司及香港联合交易所有限公司对本公告的内容概不负责，对其准确性或完整性亦不发表任何声明，并明确表示，概不对因本公告全部或任何部份内容而产生或因倚赖该等内容而引致的任何损失承担任何责任。 GUANGDONGLANDHOLDINGSLIMITED 粤海置地控股有限公司 (於百慕达注册成立之有限公司) (股份代号:0124) 截至2016年12月31日止年度 全年业绩公告 摘要 截至12月31日止年度 2016年 2015年 变化 收入，千港元 1,091,941 857,937 +27.3% 归属於本公司持有者溢利，千港元 17,734 174,773 -89.9% 每股基本盈利，港仙 1.04 10.21 -89.8% 於12月31日 2016年 2015年 流动比率 2.6倍 6.3倍 -58.7% 负债比率 1 净现金 净现金 - 总资产值，百万港元 6,474 5,841 +10.8% 每股资产净值2，港元 2.45 2.59 -5.4% 雇员人数 229 297 -22.9% 注： 1. 负债比率＝（带息负债－现金及现金等值项目）／资产净值 2. 每股资产净值＝归属於本公司持有者之权益／已发行股份数目 1 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 财务业绩 粤海置地控股有限公司（「本公司」）董事会（「董事会」）公布本公司及其附属公司（「本集团」）截至2016年12月31日止年度之综合业绩连同2015年度比较数字详列如下： 综合损益表 截至 2016年 12月 31 日止年度 2016年 2015年 附注 千港元 千港元 收入 5 1,091,941 857,937 销售成本 ( 901,049)( 858,054) 毛利/(毛亏) 190,892 ( 117) 其他收入及收益 5 83,983 258,350 廉价收购收益 11 - 233,862 销售及分销费用 ( 13,552)( 10,141) 管理费用 ( 72,729)( 69,461) 其他经营费用净额 ( 32,578)( 236,131) 融资成本 - - 除税前溢利 6 156,016 176,362 所得税支出 7 ( 125,690)( 4,112) 本年溢利 30,326 172,250 归属於： 本公司持有者 17,734 174,773 非控股权益 12,592 ( 2,523) 30,326 172,250 归属於本公司普通股权持有者之每股盈利 8 基本及摊薄 1.04港仙 10.21港仙 2 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 综合全面损益表 截至 2016年 12月 31 日止年度 2016年 2015年 千港元 千港元 本年溢利 30,326 172,250 其他全面亏损 於往後期间重列於损益账之其他全面亏损项目： 境外业务货币换算产生之汇兑差异 ( 278,756)( 38,045) 结算系内公司款项释放之外汇波动储备 - ( 48,048) 本年其他全面亏损，税後净额 ( 278,756)( 86,093) 本年全面收益/(亏损)合计 ( 248,430) 86,157 归属於： 本公司持有者 ( 243,549) 93,571 非控股权益 ( 4,881)( 7,414) ( 248,430) 86,157 3 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 综合资产负债表 2016年 12月 31日 2016年 2015年 附注 千港元 千港元 非流动资产 物业、厂房及设备 8,112 9,328 投资物业 1,057,327 27,930 递延税项资产 70,047 22,165 非流动资产合计 1,135,486 59,423 流动资产 已竣工待售物业 265,386 1,290,357 发展中物业 1,633,600 97,279 预付款、按金及其他应收款项 26,108 713,571 可供出售金融资产 447,160 - 受限制银行存款 563,073 470,176 现金及现金等值项目 2,402,840 3,209,733 流动资产合计 5,338,167 5,781,116 流动负债 应付账项 10 ( 1,528,040)( 74,547) 其他应付款项、应计负债及拨备 ( 155,310)( 339,820) 预收款项 ( 20,245)( 311,373) 欠非控股股东款项 ( 27,948) - 应付税项 ( 336,502)( 186,725) 流动负债合计 ( 2,068,045)( 912,465) 流动资产净值 3,270,122 4,868,651 总资产减流动负债 4,405,608 4,928,074 4 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 综合资产负债表（续） 2016年 12月 31日 2016年 2015年 千港元 千港元 总资产减流动负债 4,405,608 4,928,074 非流动负债 递延税项负债 ( 72,178)( 318,267) 资产净值 4,333,430 4,609,807 权益 归属於本公司权益持有者之权益 已发行股本 171,154 171,154 储备 4,016,653 4,260,202 4,187,807 4,431,356 非控股权益 145,623 178,451 权益合计 4,333,430 4,609,807 5 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 附注： (1) 公司资料 兹参照本公司日期为2017年1月19日有关该交易（定义见该公告）的公告（「该 公告」）。该公告所界定的词汇与此所用者具有相同涵义。 於2017年1月19日，兹提述该公告所述，香港粤海及粤海投资订立协议，根据该 协议，在满足（或豁免）相关先决条件的情况下，粤海投资将购入香港粤海所持有 本公司约73.82% 的股份权益，即为香港粤海持有本公司之全部股份。 於2017年3月20日，该交易已获粤海投资的独立股东於其同日举行之股东特别大 会上批准。详情请参阅上述粤海投资的公告。当该交易交割完成，粤海投资将会成为本公司的直接控股公司。 (2) 编制基准 本财务报表乃根据香港会计师公会颁布之香港财务报告准则（「香港财务报告准 则」，包括所有香港财务报告准则、香港会计准则（「香港会计准则」）及诠释）、香港普遍接受之会计原则及香港公司条例之披露规定而编制。除若干投资物业及一项可供出售金融资产以公允值计量外，本财务报表以历史成本记账法编制。除另有注明者外，本财务报表以港币呈报，所有金额均调整至最近之千元。 6 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 (3) 会计政策及披露之变更 本集团已於本年度的财务报表首次采纳下列新增及经修订香港财务报告准则。 修订香港财务报告准则第10号、香港 投资实体：采用合并入账之例外情况 财务报告准则第12号及香港会计准 则第28号（2011年） 修订香港财务报告准则第11号 收购共同经营权益之会计处理 香港财务报告准则第14号 监管递延账户 修订香港会计准则第1号 披露倡议 修订香港会计准则第16号及香港会计 厘清可接受的折旧及摊销方法 准则第38号 修订香港会计准则第16号及香港会计 农业：生产性植物 准则第41号 修订香港会计准则第27号（2011年） 於独立财务报表应用权益法 2012年至2014年周期年度改进 修订多项香港财务报告准则 除与编制本集团财务报表无关的修订香港财务报告准则第 10号、香港财务报告准则 第12号及香港会计准则第 28（2011年）、修订香港财务报告准则第 11号、香港财 务报告准则第 14号、修订香港会计准则第16号及香港会计准则第41号、修订香港 会计准则第27号（2011年）及载於2012年至2014年周期年度改进的修订外，该等 修订的性质及影响如下： (a) 修订香港会计准则第 1 号载有对财务报表的呈报及披露范畴内具针对性的改 善。该等修订厘清： (i) 香港会计准则第 1号内的重大性规定； (ii) 损益表及资产负债表内可予分拆的特定项目； (iii) 实体就彼等呈报於财务报表附注的次序拥有灵活性；及 (iv) 使用权益法列账的摊占联营公司及合营公司的其他全面收益必须作为单一 项目汇总呈报，并且在将会或不会於其後重新分类至损益账的该等项目之间进行归类。 此外，该等修订厘清於资产负债表及损益表内呈报额外小计时适用的规定。该等修订对本集团的财务报表并无重大影响。 7 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 (3) 会计政策及披露之变更（续） (b) 修订香港会计准则第16号及香港会计准则第38号厘清香港会计准则第16号及 修订香港会计准则第 38 中关於收入反映来自经营业务（该资产为其一部分）产 生的经济利益，而非通过使用资产消耗的经济利益。因此，以收入基础的计算方法不得用於计算物业、厂房及设备折旧，并且仅在非常有限的情况下可用於计算无形资产摊销。该等修订不具有追溯力。鉴於本集团并无使用以收入基础的计算方法计算其非流动资产的折旧，该等修订对本集团的财务状况或表现并无影响。 (4) 经营分部资料 从管理角度考虑，本集团基於其产品及活动规划业务单元，并划分为两个汇报分部如下： (a) 物业发展及投资分部包括物业发展及物业投资；及 (b) 其他分部包含企业及其他收入及费用项目。 管理层独立监控本集团各经营分部之业绩，作为资源分配及评核表现之决策基础。 分部表现评估基於分部溢利/(亏损)，即经调整除税前溢利。除利息收入於计量中予以剔除外，经调整除税前溢利与本集团除税前溢利计量一致。 分部资产剔除递延税项资产，因该等资产按整个集团管理。 分部负债剔除递延税项负债，因该等负债按整个集团管理。 於本年度及上年度并无录得各分部间的交易。 8 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 (4) 经营分部资料（续） 物业发展及投资 其他 合计 截至12月31日止年度 2016 2015 2016 2015 2016 2015 千港元 千港元 千港元 千港元 千港元 千港元 分部收入： 销售予外界客户 1,091,941 857,937 - - 1,091,941 857,937 分部业绩 143,684 178,463( 61,104)( 174,731) 82,580 3,732 调节： 利息收入 73,436 172,630 除税前溢利 156,016 176,362 物业发展及投资 其他 合计 於12月31日 2016年 2015年 2016年 2015年 2016年 2015年 千港元 千港元 千港元 千港元 千港元 千港元 分部资产 5,997,460 2,151,462 406,146 3,666,912 6,403,606 5,818,374 调节： 未分配资产 70,047 22,165 资产总计 6,473,653 5,840,539 分部负债 (2,041,067)( 802,610)( 26,978)( 109,855)(2,068,045)( 912,465) 调节： 未分配负债 ( 72,178)( 318,267) 负债总计 (2,140,223)(1,230,732) 截至12月31日止年度 2016 2015 2016 2015 2016 2015 千港元 千港元 千港元 千港元 千港元 千港元 其他分部资料： 廉价收购收益 -( 233,862) - - -( 233,862) 投资物业公允值变动 ( 1,006)( 87) - -( 1,006)( 87) 折旧 1,003 703 225 345 1,228 1,048 待出售资产项下 其他应收款减值 - - - 740 - 740 结算系内公司款项释放 之外汇波动储备 - - -( 48,048) -( 48,048) 资本性支出* 1,088,412 4,297 280 10 1,088,692 4,307 *资本性支出包括机器、厂房及设备及投资物业添置金额。 分地区资料 收入及非流动资产资料基於客户所在地及资产所在地得出，由於本集团之主要经营地点位於中国大陆，故并无提供额外的地区分部资料。 主要客户的资料 截至2016年及2015年12月31日止各年度，本集团来自单一客户的收入均不超过本集团总 收入的10%。 9 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 (5) 收入、其他收入及收益 收入代表本年度销售已竣工待售物业及租金收入。 收入、其他收入及收益分析如下： 2016年 2015年 千港元 千港元 收入 销售物业 1,090,261 857,520 租金收入 1,680 417 1,091,941 857,937 其他收入 销售废品收益 - 1,102 银行利息收入 72,828 135,975 可供出售金融资产利息收入 608 - 估算利息收入 - 36,655 其他 1,769 31 75,205 173,763 收益 投资物业公允值变动 1,006 87 出售物业、厂房及设备项目收益 4,822 17,234 出售待出售资产收益 - 19,218 结算系内公司款项释放之外汇波动储备 - 48,048 其他 2,950 - 8,778 84,587 83,983 258,350 10 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 (6) 除税前溢利 本集团之除税前溢利已扣除： 2016年 2015年 千港元 千港元 物业销售成本 901,049 858,054 折旧 1,228 1,048 经营租赁项下最低租金支出 2,499 2,727 核数师酬金 2,453 2,385 汇兑亏损净额 # 32,306 213,715 待出售资产项下其他应收款减值# - 740 出售前啤酒附属公司交易拨备 # - 18,340 #列入综合损益表内「其他经营费用净额」项下。 (7) 所得税项 因本集团本年在香港无产生应课税溢利，故本年度无作出香港所得税 拨 备 （ 2015 年：无）。於其他地区产生之应课税溢利已按照本集团业务所在地适用之税率计算税项。 土地增值税（「土地增值税」）按中华人民共和国（「中国」）适用的有关法律法规作出拨备。土地增值税已按增值金额於累进税率范围及计入若干允许的扣减项目後作出拨备。 2016年 2015年 千港元 千港元 本期-香港 - - 本期-其他地区 169,342 109,668 於中国大陆之土地增值税 223,753 119,113 递延 ( 267,405)( 224,669) 本年度税项合计 125,690 4,112 11 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 (8) 归属於本公司普通股权持有者之每股盈利 计算每股基本盈利金额乃根据本公司普通股权持有者应占本年盈利及本年度已发行 普通股数1,711,536,850股（2015年：1,711,536,850股）得出。 截至2016年及2015年12月31日止年度，本集团并无潜在具摊薄效应之普通股。 (9) 股息 董事会不建议宣派截至2016年12月31日止年度末期股息（2015年：无）。 (10) 应付账项 本报告期完结日以发票日期为基准之应付账项账龄分析如下： 2016年 2015年 千港元 千港元 一个月内 483 53 一至两个月 - - 两至三个月 - 88 超过三个月 1,527,557 74,406 1,528,040 74,547 应付账项不带利息。 (11) 商业合并 於 2015年 4月 27 日，本集团从粤海控股集团有限公司（为本公司之直接控股公 司）收购胜旺有限公司及其附属公司（「胜旺集团」）100% 权益。有关收购符合本集 团於中国房地产发展及投资的主营业务。该项收购属关连人士交易及香港联合交易 所有限公司证券上市规则（「上市规则」）第14A章所定义之关连交易。 现金收购代价为人民币403,091,000元（相等於约509,674,000港元），该款项已於上 年度结算。 12 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 (11) 商业合并（续） 本集团选择以胜旺集团可识别净资产按非控股权益的比例计量胜旺集团非控股权 益。 胜旺集团於收购日的可识别资产及负债的公允值如下： 於收购时 列账的公允值 千港元 物业、厂房及设备 276 发展中物业 1,949,721 预付款、按金及其他应收款项 31,587 现金及银行存款 5,677 应付账项 ( 112,696) 其他应付款及应计负债 ( 5,623) 欠最终控股公司款项 ( 59,597) 欠同系附属公司款项 ( 138,081) 带息银行贷款 ( 228,186) 递延税项负债 ( 513,677) 股东贷款 ( 189,851) 可识别净资产公允值合计 739,550 非控股权益 ( 185,865) 553,685 於综合损益表列账的廉价收购收益 ( 233,862) 股东贷款转让 189,851 现金支付金额 509,674 於收购日，其他应收款项的公允值与其合约价值 11,150,000 港元相同。概无其他应 收款项预计不能收回。 本集团因本收购项目产生了3,542,000港元交易成本，此等成本已於截至2015年12 月31日止年度综合损益表内其他经营费用列支。 13 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 (11) 商业合并（续） 该项收购之现金流量分析如下： 千港元 现金代价 ( 509,674) 所收购之现金及银行存款 5,677 列於投资业务所得现金流量项下之 现金及现金等值项目流出净额 ( 503,997) 列於经营业务所得现金流量项下之收购交易成本 ( 3,542) ( 507,539) 自收购日起计算，胜旺集团为本集团之收入提供了 857,520,000 港元的贡献及录得 12,615,000港元的亏损，该等项目已列於本集团截至2015年12月31日止年度的业 绩内。 截至2015年12月31日止年度，假设有关合并自年初起计算，本集团上年度之收入 及溢利分别为857,520,000港元及169,394,000港元。 (12) 或然负债 於2016年12月31日，本集团就银行提供予购买本集团物业的买家楼宇按揭提供担 保予若干银行。根据该等担保的有关规定，如该等买家的按揭供款违约，本集团负 责偿还违约买家欠该等银行未结算的按揭贷款本金连同利息及罚款。本集团有权（包括但不限於）接管有关物业的法定及其他所有权。本集团的担保期自授出该等 按揭贷款日起至物业房产证发出日为止。於2016年12月31日，本集团提供该等担 保的金额为914,039,000港元（2015年：535,596,000港元）。 根据2013年出售啤酒附属公司总体出售协议的有关规定，本集团承诺将承担於交割 日前出售公司包括但不限於税务、政府徵费、员工福利及未能回收的业务应收款所产生的任何亏损。 14 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 主席报告 业绩 於本回顾年度内，本集团从事房地产发展及投资业务。本集团目前在深圳市持有若干投资物业、布心房地产发展项目，以及位於广州市番禺区的如英居住宅物业项目。 於 2016 年，本集团录得收入 10.92 亿港元（2015 年：8.58 亿港元），较上年度增加约 27.3%。收入增加主要由於如英居项目在2016年度的销售理想，销售面积及平均售价均有 所增加。本集团於本回顾年度内录得归属於本公司持有者之溢利1,773万港元（2015年： 1.75亿港元），较上年度减少约89.9%。 诚如本公司在 2015 年年报内披露的资料，本集团上年度因三项非营运收益项目录得合共 约 3.19 亿港元的收益，包括(i) 收购胜旺有限公司及其附属公司 100% 股本权益（持有 位於中国广州市番禺区的如英居项目 80% 股本权益）产生了廉价收购收益约 2.34 亿港 元；(ii) 本公司与其附属公司结算往来款释放的外汇储备，录得汇兑收益约 4,800 万港 元；及 (iii) 源自长期应收款的估算利息收入约 3,700 万港元。如剔除以上三项非营运收 益项目合共带来的影响，本集团截至 2015年 12月 31 日止年度则会录得归属於本公司 持有者亏损约 1.44 亿港元。上述第 (i)及 (ii)项下的非营运收益项目属一次性性质。此 外，本公司於 2015 年年报内管理层之讨论及分析部份已列明本集团於 2016 年度将不会 录得该项估算利息收入（即上述第 (iii) 项）。截至 2016年 12月 31 日止年度，本集 团并无录得以上三项非营运收益。 本公司为储备资金作未来业务发展， 董事会不建议宣派截至2016年12月31 日止年度 之末期股息（2015年：无）。 业务回顾 本集团持有100% 权益位於中国深圳罗湖区布心片区的布心项目是一个以珠宝为主题的多 元商业综合体，计入容积率总建筑面积约432,051平方米，另可在地下开发30,000平方米 的商业用房。布心项目第一期发展内关於西北部土地的主体施工工程已於 2016 年底展 开。於本回顾年度内，本集团继续因应布心项目的市场定位及物业类别走访各潜在客户，进行招商筹备工作。 15 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 本集团持有 80% 权益位於中国广州市番禺区的如英居项目总建筑面积约 127,597 平方 米。如英居项目包括住宅及车位可供出售，并於2015年11月竣工。截至2016年12月31 日止年度，如英居项目已出售住宅单位面积约45,959平方米（2015年：39,257平方米）， 较上年度增加约17.1%。於2016年12月31日，累计已出售单位面积占住宅单位总销售 面积约 90.6%。按已交楼住宅单位统计，以人民币计值的平均合约销售价较 2015 年度增 加约 15.6%。如英居项目销售情况理想，为本集团的综合收入及业绩作出了贡献。 於本回顾年度内，本集团出售了包括员工宿舍在内的若干物业、厂房及设备，合共录得482万港元收益（2015年：3,645万港元，包括出售待出售物业收益）。 展望 面对错综复杂的国际经济环境，中国经济保持平稳发展，人民生活水平和城镇化水平稳步提升，进一步拉动消费需求扩张和居住环境升级。本集团相信，上述趋势将继续推动国内住宅地产和商业地产行业的稳定增长。 布心项目位处深圳市罗湖区，发展潜力巨大，第一期发展中的西北部土地的桩基工程已动工。本集团将投入适当的资源建设该项目以创造及释放该项目的价值，并将会考虑为该项目安排融资以配合项目的建设工作。 本年度如英居项目的销售情况理想，平均销售单价持续改善。预计如英居项目可於未来一年继续为本集团带来收入及现金流。如英居项目余下的住宅单位预计将於 2017 年全部出售，由於剩余可出售的住宅单位面积较少，而布心项目仍在发展阶段，预计本集团 2017年收入将较 2016 年度有所减少。除发展现有布心项目及如英居项目外，本集团亦会考虑及研究国内其他房地产发展及投资的机遇，主要考虑投资在广东省及其他国内一线城市。 最後，本人谨代表董事会肯定管理层及员工於过去一年为本集团作出的努力，在董事会的领导下，本集团对未来的业务发展前景充满信心，并将积极推进房地产业务发展，一如既往继续致力为股东创造更大的回报。 主席 黄小峰 香港，2017年3月23日 16 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 管理层之讨论及分析 本集团截至2016年12月31日止年度的业绩主要来自房地产发展及投资业务。 根据中国国家统计局的资料，2016 年度国民生产总值初步统计数字按年增幅约 6.7%，国 内居民名义人均可支配收入较去年增长8.4%。加上中国人民银行2015年度调减贷款利率 及较高的货币供应增长，2016 年度中国楼价普遍录得一定的升幅。根据2016年 12月份 70个大中城市新建住宅价格指数，广州市住宅价格指数较上年同月增幅约24.1%，深圳市 住宅价格指数上年同月增幅约23.5%。 业绩 本集团 2016 年度综合收入 10.92 亿港元（2015 年：8.58 亿港元），较上年度增加约 27.3%。收入增加主要由於如英居项目在2016年度的销售理想，销售面积及平均售价均有 所增加。於本回顾年度，本集团录得归属於本公司持有者之溢利1,773万港元（2015年： 1.75亿港元），较上年度减少约89.9%。 诚如本公司在 2015 年年报内披露的资料，本集团上年度因三项非营运收益项目录得合共 约 3.19 亿港元的收益，包括(i) 收购胜旺有限公司及其附属公司 100% 股本权益产生了 廉价收购收益约 2.34 亿港元；(ii) 本公司与其附属公司结算往来款释放的外汇储备，录 得汇兑收益约 4,800 万港元；及 (iii) 源自长期应收款的估算利息收入约 3,700 万港元。 如剔除以上三项非营运收益项目合共带来的影响，本集团截至 2015年 12月 31 日止年 度则会录得归属於本公司持有者亏损约 1.44 亿港元。上述第 (i)及 (ii) 项下的非营运收 益项目属一次性性质。此外，本公司於 2015 年年报内管理层之讨论及分析部份已列明本 集团於 2016 年度将不会录得该项估算利息收入（即上述第 (iii) 项）。截至 2016年 12 月 31 日止年度，本集团并无录得以上三项非营运收益。 业务回顾 布心项目 本集团持有100% 权益位於中国深圳罗湖区布心片区的布心项目是一个以珠宝为主题的多 元商业综合体。於2016年6月，本集团以总代价约人民币22.67亿元（约相等於26.83亿 港元）与深圳市罗湖区城市更新局签订土地使用权出让合同书，该等土地的总土地面积合共约 66,526 平方米，计入容积率总建筑面积合共约 432,051 平方米，另可在地下开发30,000平方米的商业用房。有关详情请参阅本公司於2016年6月22日刊发的通函。 17 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告布心项目第一期发展内关於西北部土地的桩基工程已於2016年12月取得施工许可证，并 於 2016 年底开始动工。於本回顾年度内，本集团继续因应布心项目的市场定位及物业类 别走访各潜在客户，进行招商筹备工作。 於2016年12月31日，布心项目累计发展成本及费用约26.66亿港元（2015年：0.97亿 港元），於本回顾期内增加净额 25.69 亿港元，该增加净额主要是由於本回顾年度内列入 收购布心项目有关之土地使用权地价所致。於2016年12月31日，约有16.34亿港元及 10.32 亿港元金额分别列於流动资产项下「发展中物业」及非流动资产项下「投资物 业」。 如英居项目 本集团持有 80% 权益位於中国广州市番禺区的如英居项目总建筑面积约 127,597 平方 米。如英居项目包括住宅及车位，并於2015年11月竣工。截至2016年12月31日止年 度，如英居项目住宅单位已签订销售合同的楼面面积合共约 30,962 平方米（2015 年：约 55,013 平方米），较上年度减少 43.7%，累计已签约单位面积占住宅单位总销售面积约 91.4%。 截至2016年12月31日止年度，本集团已交付予客户住宅单位的楼面面积合共约 45,959 平方米（2015 年：39,257 平方米），较上年度增加约17.1%，累计已出售单位面积占住 宅单位总销售面积约90.6%。 於本回顾年度，按已交楼住宅单位统计，以人民币计值的平均合约销售价较 2015 年度增 加约 15.6%，销售情况理想，为本集团的综合收入及业绩作出了贡献。 本集团於2015年4月收购了如英居项目的权益，因此本集团於2015年度录得廉价收购收 益2.34亿港元。收购如英居项目的大部份收益已列於2015年度综合损益表内的廉价收购 收益项下。由於已支付该项目的收购代价参考了如英居项目当时的市场价值（但按折让价），如英居物业的账面值（及未来销售成本）已包括发展成本及收购交割日的公允值增值。 其他业务 关於本集团於 2013年完成的出售经营啤酒业务的9间前附属公司的股权交易，於本回顾 年度内本集团已按有关协议的约定完成收回有关该等出售股权交易的代价余款。 於本回顾年度内，本集团出售了包括员工宿舍在内的若干物业、厂房及设备，合共录得482万港元收益（2015年：3,645万港元，包括出售待出售资产收益）。 18 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 财务回顾 主要财务指标 主要财务指标主要反映本集团在本回顾年度的业绩、股本回报率及於报告期末的资产净值情况，并提供有关指标上年度的数据作为比较。 截至 12月 31日止年度 注 2016年 2015年 变化 归属於本公司持有者 溢利，千港元 17,734 174,773 -89.9% 股本回报率，% 1 0.4% 4.0% -90.0% 2016年 2015年 12月31日 12月31日 资产净值，亿港元 43.33 46.10 -6.0% 注： 1.股本回报率=归属於本公司持有者溢利／归属於本公司持有者之平均权益 於本回顾年度，因缺少了非营运收益项目，导致归属於本公司持有者之溢利及股本回报率较上年度减少。如剔除於业绩一节提及的三项非营运收益项目於 2015 年度合共带来约3.19 亿港元影响，本集团於 2016 年度归属於本公司持有者之溢利及股本回报率两项主要财务指标的表现均较上年度为佳。本集团的业务及大部份资产均以人民币计价，2016年因人民币兑港元贬值是导致本集团资产净值下降的主要原因。 经营收益、费用及融资成本 於本回顾年度，本集团录得来自银行及可供出售金融资产利息收入合共 7,344 万港元 （2015 年：1.36 亿港元），较上年度减少约46.0%。2016 年度利息收入下降主要因人民 币存款利率及本集团的银行存款金额下降。 本集团的综合财务报表以港元呈报，港元兑人民币的变化会影响因货币重估产生的账面汇兑差异。就存放於香港的人民币存款产生汇兑差异会在产生时列入损益表。於本回顾年度，本集团录得汇兑亏损 3,231 万港元（ 2015 年：2.14 亿港元），较上年度下降约84.9%。本集团於 2016 年度录得净汇兑亏损金额较上年同期大幅下降，因本集团已将大部份持有往时存放在香港的人民币存款注入位於中国负责发展布心项目的附属公司，减轻汇率变化对本集团综合损益表的影响。随着本集团布心项目的发展，本集团将会额外注入 19 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告资金至布心项目，预计未来因港元兑人民币的汇率变化产生的汇兑差异对本集团综合损益表的影响将逐步减少。 本集团2016年度销售及分销费用1,355万港元（2015年：1,014万港元），较上年度增加 约33.6%，此乃销售如英居住宅物业相关的费用。本集团2016年度管理费用为7,273万港 元（2015年：6,946万港元），较上年度增加约4.7%，管理费用增加主要是本年度工资成 本及相关费用有所上升。 於本回顾年度内，本集团因无借入任何银行贷款，故并无录得融资成本。於上年度，本公司的一间附属公司曾向银行借入银行贷款，有关银行贷款利息773万港元已全部作资本化处理，故本集团於上年度并无录得融资成本。 资本性开支 本集团於2016年度支付的一般资本性开支4.80亿港元（2015：431万港元），金额增加 的主要原因为布心项目土地使用权的收购交易。 财务资源及资金流动性 於2016年12月31日，归属於本公司持有者之权益为41.9亿港元（2015年：44.3亿港 元），较2015年减少约5.4%。按2016年12月31日已发行股份的数目计算，年末每股 资产净值为每股2.45港元（2015年：2.59港元），较2015年减少约5.4%。 於 2016年12月 31日，本集团现金及银行存款合共 29.7 亿港元（2015年：36.8 亿港 元），按年减少约 19.3%。上述金额包括受限制银行存款5.63亿港元（2015年：4.70亿 港元），主要为已收出售如英居物业但仍未交楼的款项。本集团於2016年12月31日的 资金分布为人民币占 94.0%、美元占 5.9%、港元占 0.1%。於本年度经营业务所产生的现 金流出净额2.78亿港元（2015年：经营业务所产生的现金流入净额5.32亿港元）。 由於本集团绝大部份在中国的日常业务之交易货币以人民币结算，来自此等交易产生的货币风险较低。於本回顾年度，本集团并无主动对冲此等交易货币。 本集团於2016年12月31日并无任何未偿还银行贷款。2017年布心项目第一期发展西北 部土地的建设工程全面展开，本集团会因应未来的业务发展情况不时检讨资金需求，确保有足够的财务资源支持业务发展。 本集团於2016年底并没有将资产抵押予任何债权人。除於本公告附注12列出於2016年 底因出售物业楼宇按揭贷款提供约 9.14亿港元（2015年：5.36亿港元）及因按出售啤酒 附属公司总体协议作出的承诺外，於2016年底没有录得任何其他重大的或然负债。 20 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 风险及不确定因素 由於本集团在中国大陆从事房地产发展及投资业务，故主要业务风险及不确定因素为中国大陆的房地产市场及楼价，因该项因素直接影响本集团未来的收益。中国大陆房地产市场受多项因素影响，其中包括经济情况、物业供求情况、中国政府的财政及货币政策、税务政策及对房地产的调控措施等因素。虽然中国大陆的国民生产总值增幅持续放缓，但仍录得一定的按年增幅。目前本集团持有的物业项目均位於一线城市，且项目涉及不同类型及用途的物业，能有效地分散营运风险。 本集团位於深圳的布心项目整个发展期较长，因此本公司可能需要为其部份发展资金对外融资。据此，融资方式及融资成本将受限於当时的市场环境、贷款利息水平及本集团的财务状况。於2016年12月31日，本集团并无任何未偿还带息贷款。 由於物业发展行业的产品周期较长，本集团未来盈利及现金流量的波动性将较高。 与客户及供应商的关系 本集团非常重视每一位客户的利益，并定期培训销售人员，为客户提供充足的产品资料及耐心解答客户或潜在客户对有关产品的问题，务求增加客户对本公司产品的信心。 本集团涉及的房地产业务，主要由不同的供应商及承包商负责设计及兴建物业。本集团之重大项目在公开、公平、公正的招标程序下进行以拣选合适的供应商。此外，本集团注意及重视工业安全并紧密与各主要供应商保持联络，确保供应商在施工的过程中符合当地相关法律法规。 环保政策及表现 本集团严格遵守中国内地及香港政府制定的法规，包括有关环保、社会及管治的法规。本公司的环境、社会及管治内部管理融合各利益相关方的意见，同时获得公司各层级及部门的支持，尤其针对重要的环保、社会及管治议题，共同鼎力落实及执行相关内部政策，及时回应了利益相关方的期望。 为持续改善本集团在环境、社会及管治议题上的政策，本集团已於去年主动与利益相关方进行沟通，透过问卷调研，多人小组讨论及访谈等方式与员工、客户、合作夥伴、投资者和政府机构等作沟通，协助本集团识别重要的议题，使集团能预视运营环境的变化，以达致可持续发展及妥善管理风险的目标。 21 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 本集团身处房地产行业，严格遵守有关建筑工程的环保法例及法规非常重要。未能遵守相关环保法例及法规，将可能导致审批部门拒绝有关建筑项目的申请。本集团在各项目的施工现场已严格遵守相关环保法规，包括但不限於环境保护、污水处理、环境噪音管制等，并委托专业绿化公司对地盘附近的树木迁移，��环境保护不遗余力作出贡献。除环境保护外，年内集团亦参与了「希望春雷助学活动」及东陂村扶贫活动，肩负社会责任。 本公司目前仍在编制截至2016年12月31日止年度之环境、社会及管治报告。本公告所 载资料仅以本公司的环境、社会及管治政策、表现及内部管理资料为主要参考。於本公告日期，本集团截至2016年12月31日止年度之环境、社会及管治资料尚未最终确定，并可能会作出必要的调整。该项资料（其可能与本公告所载资料存在差异）预期将於 2017年6月刊发。 人力资源 本集团於2016年底聘用约229名（2015年：297名）雇员。2016年度雇员薪酬及公积金 供款（不包括董事酬金）总额合共 6,865 万港元（2015 年：5,592 万港元）。本集团於 2016 年继续进行员工安置计划，因此，本集团的员工数目逐步减少至 2016 年底的 229 人。 本集团提供各样基本福利予员工，而员工的奖励政策则会参考本集团的经营业绩及员工个人表现等因素综合厘定。於本年度本公司并无运作中之股票期权计划。本集团为雇员提供不同培训课程。应付予董事之酬金乃参考彼等职责及当时市况而厘定。 企业管治守则 本集团明白达致配合其业务所需且符合其所有权益相关人士最佳利益之最高标准企业管治的重要性，且已致力进行有关工作。为达致以上目标，本集团应用上市规则附录 14 所载之《企业管治守则》（「企业管治守则」）的守则条文原则。 本公司之董事认为，本公司於截至2016年12月31日止年度内已符合企业管治守则所载 的适用守则条文，及在适当时，已遵守企业管治守则内适用的建议最佳常规。 22 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告 暂停办理股份过户登记手续 本公司将於2017年6月6日（星期二）至2017年6月9日（星期五）止（首尾两天包括 在内）暂停办理股份过户登记手续，在上述期间不会办理股份转让手续，以确定股东出席本公司将於2017年6月9日（星期五）举行之股东周年大会及於会上投票的资格。 为符合资格出席本公司於2017年6月9日（星期五）举行之应届股东周年大会并於会上 投票，本公司未登记之股份持有人必须於2017年6月5日（星期一）下午4时30分前将 所有股份过户文件连同有关股票送达本公司之香港股份过户登记分处卓佳登捷时有限公司，地址为香港皇后大道东183号合和中心22楼。 年度业绩审阅 本公司审核委员会已审阅本集团截至2016年12月31日止年度的全年业绩。 初步公告审阅 本集团列於本初步公告内截至 2016年 12月 31 日止年度的综合资产负债表、综合损益 表、综合全面损益表及相关的附注已经本公司核数师确认有关金额与本集团的综合财务报表内数据一致。本公司核数师的此项工作不构成由香港会计师工会颁布的香港核数准则、香港审阅业务准则、香港保证业务准则项下的保证业务，因此，本公司核数师对本公司的初步公告不发表审核意见。 购买、出售及赎回上市证券 於截至2016年12月31日止年度，本公司或其任何附属公司概无购买、出售或赎回本公 司之上��证券。 承董事会命 粤海置地控股有限公司 主席 黄小峰 香港，2017年3月23日 於本公告日期，董事会由一名非执行董事黄小峰先生；四名执行董事赵春晓女士、 李伟强先生、吴明场先生及曾奕先生；三名独立非执行董事 Alan Howard SMITH 先生、方和先生及李君豪先生组成。 23 粤海置地控股有限公司 2016年全年业绩公告