香港交易及结算所有限公司及香港联合交易所有限公司对本公告的内容概不负责，对其准确性或完整性亦不发表任何声明，并明确表示，概不对因本公告全部或任何部分内容而产生或因倚赖该等内容而引致的任何损失承担任何责任。 (股份代号:11) 2016年业绩 扣除贷款减值提拨及其他信贷风险准备前之营业溢利减少 1%，为港币 203.47亿元（2015年为港币205.47亿元）。 营业溢利减少2%，为港币190.34亿元（2015年为港币194.39亿元）。 除税前溢利减少37%，为港币190.90亿元（2015年为港币304.88亿元）。如 不包括2015年出售部分所持有之兴业银行股权之收益，除税前溢利减少4%。 股东应得溢利减少41%，为港币162.12亿元（2015年为港币274.94亿元）。 如不包括2015年出售部分所持有之兴业银行股权之收益，股东应得溢利减少 4%。 平均普通股股东权益回报率为12.1%（2015年为20.7%）。如不包括2015年 出售部分所持有之兴业银行股权之收益，2015年之平均普通股股东权益回报 率为12.6%。 每股盈利减少42%，为每股港币8.30元（2015年为每股港币14.22元）。如 不包括2015年出售部分所持有之兴业银行股权之收益，每股盈利减少4%。 第四次中期股息为每股港币 2.80 元，2016 年每股派息共为港币6.10元 （2015年为每股港币5.70元，不包括2015年派发之特别中期股息每股港币 3.00元）。 於2016年12月31日，普通股权一级资本比率为16.6%，一级资本比率为 17.9%，总资本比率为20.8%（於2015年12月31日，普通股权一级资本比 率为17.7%，一级资本比率为19.1%，总资本比率为22.1%）。 成本效益比率为33.5%（2015年为33.8%）。 於2015年出售部分所持有之兴业银行股份有限公司（「兴业银行」）之股权 结算至 2015 年之全年业绩公布，当中包括出售部分所持有之兴业银行普通股 之收益港币106.36亿元。倘已列明「如不包括出售部分所持有之兴业银行股权 之收益」，即有关数字已作出相应调整。计算详情列示於第55页。 於本文件内，「香港」乃指中华人民共和国香港特别行政区。 恒生银行有限公司 目录 本公告所载之财务资料乃根据恒生银行有限公司（「本行」）与各附属公司（「本集团」）截至2016年12月31日止年度之经审核综合财务报表编制。 1 2016年业绩摘要* 2 目录 4 董事长评论* 5 行政总裁回顾* 8 业绩概要 13 按类分析 19 综合收益表 20 综合全面收益表 21 综合资产负债表 22 综合权益变动表 24 财务概况 24 净利息收入 25 净服务费收入 26 净交易收入 26 指定以公平价值列账之金融工具收入�M（亏损）净额 26 证券投资之收益减去亏损 26 其他营业收入 27 财富管理业务收入分析 27 保险业务收入分析 28 贷款减值提拨及其他信贷风险准备 28 营业支出 29 出售部分所持有之兴业银行股份有限公司（「兴业银行」）股权之净收益 29 税项支出 29 每股盈利�C基本及摊薄 30 每股股息 30 按类分析 33 按到期日剩余期间分类之资产及负债分析 35 库存现金及中央银行之即期结存 35 同业定期存放及贷款 36 持作交易用途之资产 37 指定以公平价值列账之金融资产 38 客户贷款 38 客户贷款减值准备 39 减值客户贷款及准备 40 已逾期之客户贷款 40 重整之客户贷款 41 客户贷款之地区分类分析 42 总客户贷款之行业分类 44 证券投资 45 存�M欠直属控股公司及同母系附属公司 46 无形资产 46 其他资产 46 往来、储蓄及其他存款 46 已发行之存款证及其他债务证券 恒生银行有限公司 目录（续） 47 交易账项下之负债 47 其他负债 47 後偿负债 48 股东权益 48 资本管理 52 流动资金资讯 53 或有负债、承担及衍生工具 55 其他资料 55 法定财务报表及会计政策 55 比较数字 55 重大交易�C出售部分本行所持有之兴业银行股权 56 物业重估 56 外汇仓盘 57 最终控股公司 57 股东登记名册 57 企业管治原则及常规 58 董事会 58 公告 * 为方便阅览，於该部分内引述之百分率，已适当地调整为整数，惟比率指标则仍以 一个或两个小数位列示。 恒生银行有限公司 董事长评论 恒生银行董事长钱果丰之评论： 国际局势不明朗以及内地经济去杠杆化，继续为经营环境带来挑战。投资者趋於审慎，令2016年投资市场疲弱，贷款需求亦见减少。 恒生银行善用其竞争优势，於2016 年录得满意的业绩，并进一步巩固业务基础为长远 增长作好准备。 如不包括於2015年上半年出售部分所持有之兴业银行股权带来之收益港币106亿元， 股东应得溢利下跌4%，为港币162.12亿元，每股盈利则下跌4%，为港币8.30元。 以汇报基准计算，股东应得溢利及每股盈利分别下跌41%及42%。 董事会宣布派发第四次中期股息每股港币2.80元。2016年之每股派息合共港币 6.10元，而2015年如不包括特别中期股息每股港币3.00元，则每股派息为港 币5.70元。 经济环境 随着主要央行采取行动应对经济和金融市场风险，发达国家之经济出现增长。2016年 下半年美国的平均经济增长为2.7％，高於上半年的1.1％。下半年欧元区的经济增长为 1.8％，亦稍高於上半年的1.7%。 去年，内地的经济增长符合中央政府的目标，部分原因是成功推行支持稳定经济和长远经济转型的政策措施。虽然2016年内地全年国内生产总值增长为6.7％，乃26年以来的最低增长，但第四季的增长率回升至 6.8％，此乃两年来首次上升。预期 2017 年内地的经济增长大致与2016年相若。 美国正收紧货币政策，但由於加息步伐缓慢，其对香港的影响应属温和。然而，国际贸易政策的潜在变化，令中美贸易关系前景未明，惟香港的本地服务业增长仍然稳定。预期2017年香港之全年本地生产总值增长将由2016年估计的1.4%上升至1.8％。 环球贸易形势不明朗、信贷市场不断变化以及内地经济调整，都会继续为业务带来挑战。 凭藉巩固的市场地位，庞大的客户基础以及可持续增长的策略，本行会投放资源以提升效率，把握新商机并深化与客户关系，以期为股东增值。 恒生银行有限公司 行政总裁回顾 恒生银行副董事长兼行政总裁李慧敏女士之回顾： 面对充满挑战之经营环境，恒生银行能够掌握市场环境及客户需求的转变并能迅速回应，令业务维持良好势头。 本行善用科技及数据分析，藉此提高对客户之了解及连系。本行优化服务网点、数码平台及全面之财富及健康保障产品组合，以深化与客户之关系，并有助提供更个人化之服务。 本行投资於营运基础及科技，加强跨境及跨业务之连系，有助把握新机遇并为本行之增长作好部署。於2016年2月，恒生中国H股指数基金成为首批根据「内地与香港基金互认安排」计划，获核准注册北上销售予内地投资者的基金。於9月，本行根据「内地与香港关於建立更紧密经贸关系的安排」成立恒生前海基金管理有限公司，成为内地首家外资控股合资基金管理公司。於12月，本行推出「深港通」北向股票买卖服务。 本行之净利息收入有稳健增长，商业银行业务以及环球银行及资本市场业务的营业收入及溢利均有增加，而零售银行及财富管理业务之净利息收入继续有增长。本行深化客户分层策略，令优越及优进理财客户之数目均有增加。相比 2015年的炽热投资气氛，2016年市场投资意欲下降，尤以2016年上半年为甚，为财富管理业务收入带来显着影响。随着2016 年下半年投资环境改善，加上本行致力加强提供财富管理产品，令下半年之投资业务收入较上半年有持续增长。 虽然客户贷款息差持续收窄，本行透过有效的资产及负债管理，令净利息收益率改善至 1.85%。本行凭藉雄厚资本基础以及充裕流动资金，令本行可以迅速应对新业务机遇及不断提升的监管要求。 本行继续以审慎之信贷风险管理，维持贷款及投资组合的良好资产质素。 财务概况 扣除贷款减值提拨前之营业溢利下跌1%，为港币203.47亿元。营业溢利下跌2%， 为港币190.34亿元。 如不包括於2015年上半年出售部分所持有之兴业银行股权之收益港币106亿元，股 东应得溢利及每股盈利均下跌4%，分别为港币162.12亿元及港币8.30元。按相同 基准计算之除税前溢利下跌4%，为港币190.9亿元。 以汇报基准计算，股东应得溢利、每股盈利及除税前溢利分别下跌 41%、42%及 37%，反映出售兴业银行股权之收益所带来的影响。 恒生银行有限公司 行政总裁回顾（续） 恒生银行副董事长兼行政总裁李慧敏女士之回顾：（续） 净利息收入增加5%，为港币222.54亿元，主要由於赚取利息之平均资产上升4%以 及成功优化存款组合。本行以有目标地吸纳新客户及存款之策略，带动平均客户存款上升3%。平均客户贷款上升1%。净利息收益率改善两个基点，为1.85%。 非利息收入下跌16%，为港币83.45亿元，主要由於投资环境欠佳，尤以2016年上 半年为然。 本行之成本效益比率为33.5%，而2015年则为33.8%。 於2016年12月31日，本行之普通股权一级资本比率为16.6%，一级资本比率则为 17.9%，此两项比率於 2015年底分别为 17.7%及 19.1%。总资本比率为 20.8%， 2015年则为22.1%。 迎接挑战积极求变 环球局势不明朗、内地经济去杠杆化以及业界竞争激烈，都继续为业务经营带来挑战。 与此同时，内地致力开放金融业及加强与地区内及国际的经济联系，特别是以此作为「一带一路」计划之一部分，将有助推动创新金融服务的需求并带来新商机。 香港是全球最具竞争力的经济体之一。凭藉能充分发挥竞争优势，成功地成为国际金融贸易中心以及内地与海外市场的跨境业务活动枢纽。这些竞争优势包括对金融和投资者的全面保障，对新机遇和新意念的开放态度，以及能迅速适应新环境。 作为香港具领导地位之本地银行，本行会凭藉雄厚之财务基础、独有之市场定位及优质服务文化，致力实践可持续增长策略，同时会巩固此等同业难以仿效之竞争优势。 本行会继续优化客户分层策略，并开发切合所需之理财产品及服务，配合客户不断转变之生活模式及需要，以深化与客户之连系。 经营环境不断变化，本行会进一步加强行业知识并密切留意市场发展，以支持中小企发展。 本行会增加对数码平台之投资，设立更多与客户之「接触点」以提供更多元化及方便之财富管理服务，此亦有助加深与现有客户之关系及吸纳新客户。本行亦会善用科技以进一步提升效率。 恒生银行有限公司 行政总裁回顾（续） 恒生银行副董事长兼行政总裁李慧敏女士之回顾：（续） 本行完善之跨境业务营运基础，有助巩固本行核心银行业务之市场领导地位，为把握新业务机遇提供良好基础。 本行会继续审慎管理资本及流动资金，为不断提升之监管要求及市场转变做好准备。 为履行本行作为良好企业公民的角色和责任，本行积极支持各项可以促进本地社区和环境福祉的活动，特别以青少年发展为重点。 面对瞬息万变之经营环境，本人衷心感谢本行同事为推行本行业务策略所作出之努力与贡献，令本行能够继续为客户提供优质服务，以及为股东增值。 恒生银行有限公司 业绩概要 业绩概要 经营环境充满挑战，恒生银行有限公司（「本行」）及各附属公司（「本集团」）於2016 年录得稳健业绩。扣除贷款减值提拨及其他信贷风险准备前之营业溢利为港币203.47亿元，较2015年减少1%，主要原因是2015年投资市场畅旺，相比之下，2016年投资市场疲弱令财富管理业务之收入减少。净利息收入增长强劲，加上本行致力将营业支出控制至低於 2015 年水平，部分抵销了财富管理业务收入减少之影响。营业溢利为港币 190.34 亿元，较 2015 年下降 2%，反映贷款减值提拨增加。受到2015年出售部分所持有之兴业银行股权带来港币 106.36亿元收益之影响，2016年股东应得溢利减少 41%，为港币162.12 亿元。如不包括此项收益并计及物业重估亏损（2015年录得重估增值），股东应得溢利减少4%。 净利息收入增加港币10.89亿元，即5%，为港币222.54亿元，主要由赚取利息之平均 资产上升4%所带动。赚取利息之平均资产增长主要由於平均客户存款上升3%。净利息 收益率改善两个基点至1.85%，而净息差则扩大 5个基点。平均贷款息差仍然受压。随 着低成本储蓄及往来存款户口数目增加，形成一个更有效益之存款组合，客户存款息差因此得以改善。财资业务积极管理利率风险及致力提高有所增加的盈余资金之回报，带动来自资产负债管理之收入增长。 净服务费收入下降港币10.99亿元，即16%，为港币59.39亿元，反映投资市场活动减 少，尤其是2016年上半年，导致财富管理业务收入下降。证券经纪及零售投资基金销售 收入分别减少37%及11%。 保险佣金上升 43%，原因是本集团达致其累计价值贡献目标，令来自与保柏独家合作安 排所收取之分销服务费有所增加，并计及来自人寿再保险商业方案之佣金。受惠於香港信用卡消费及商户收单业务增长，信用卡服务费收入上升5%。来自账户服务及汇款之收入分别增长6%及8%。 净交易收入减少港币3.45亿元，即17%，为港币16.85 亿元。外汇交易收入下降港币 5.36亿元，即26%，客户交易上升令收入增加，但被外汇挂�h结构性财资产品，尤其是 人民币挂�h结构性产品之需求下降，以及外汇掉期之收入减少所抵销。利率衍生工具、债务证券、股票及其他交易活动之收益为港币1.00亿元，而2015年则录得港币6,700万元亏损，主要反映人寿保险业务投资组合之股票挂�h衍生产品出现有利之公平价值变动。 恒生银行有限公司 业绩概要（续） 来自保险业务之收入（包含於「净利息收入」、「净服务费收入」、「净交易收入」、「指定以公平价值列账之金融工具收入／（亏损）净额」、「保费收入净额」、「其他营业收入」项下之「长期保险业务之有效保单现值变动」及「其他」，以及「应占联营公司之溢利」，并已扣减「已付保险索偿及利益净额及保单持有人负债变动」）增加港币7,400万元，即2%，为港币34.56亿元。由於人寿保险基金投资组合之规模增长，人寿保险业务之净利息收入及服务费收入上升11%，反映来自新做及续期业务之净流入。然而，股票市场转差，令人寿保险业务之投资回报受到影响。由於该等投资回报乃归属保单持有人，因此相应抵销已反映於已付保险索偿及利益净额及保单持有人负债变动或长期保险业务之有效保单现值变动项下。 保费收入净额增加12%，原因是本行成功销售年金及储蓄保险产品，令收取之保费增加。保费增加亦令已付保险索偿及利益净额及保单持有人负债变动相应上升。 长期保险业务之有效保单现值变动减少30%，反映折现率更新之不利市况变动，以及年内新做保险业务之结果。本行进一步善用与保柏之独家合作安排并带来较高之分销佣金，令非人寿保险业务收入增加37%。 营业支出减少港币2.30亿元，即2%，为港币102.52亿元，反映本行审慎控制成本。人 事费用下降2%，主要由於年度薪酬调增被业绩挂�h薪金支出较低及人手减省所抵销。 折旧增加 16%，反映去年商业物业重估增值後令折旧有所增加，以及将一项银行物业更 改用途转为支援後勤工作後令折旧增加，惟部分被业务及行政支出减少7%所抵销。 本集团於保持增长动力之同时，亦继续专注提升营运效率。成本效益比率较2015年下降 30个基点，为33.5%。 恒生银行有限公司 业绩概要（续） 贷款减值提拨及其他信贷风险准备增加港币2.05亿元，即19%，为港币13.13亿元，反 映信贷环境更具挑战。总减值贷款较 2015 年底上升港币4.98 亿元，即 18%，为港币 32.35亿元，主要为对内地若干企业之风险承担。於2016年12月底，总减值贷款对总 客户贷款比率维持於0.46%，而2016年6月底及2015年12月底则分别为0.55%及 0.40%。整体信贷质素仍然稳健。 由於年内新增减值提拨大部分被企业及商业客户之回拨及收回增加所抵销，个别评估之减值提拨大致维持不变。综合评估之贷款减值提拨增加港币1.94亿元，即33%，为港币7.74 亿元，主要反映信用卡及个人贷款组合之综合评估减值提拨增加。毋须作个别减值之贷款减值准备录得净提拨，而 2015 年则有净回拨，主要由於在香港之贷款组合於2015年有较高净回拨。本集团对信贷前景维持审慎，并於扩大贷款组合时继续采取审慎方针，以提升资产质素。 除税前溢利减少港币113.98亿元，即37%，为港币190.90亿元（如不包括2015年出 售部分所持有之兴业银行股权之收益，则减少4%），当中已计及下列主要因素�U 於2015年上半年出售部分所持有之兴业银行股权之收益港币106.36亿元； 物业重估净增值录得重估亏损港币3,700万元，而2015年则录得重估增值港币 2.61亿元；及 应占联营公司之溢利减少港币5,900万元，主要来自一间物业投资公司。 2016年下半年与2016年上半年比较 相比2016年上半年，本集团继续取得良好进展，下半年之收入有持续增长并录得稳健业 绩。净利息收入及净服务费收入增长，加上贷款减值提拨减少，带动股东应得溢利增加港币2.02亿元，即3%。 净利息收入上升港币2.48亿元，即2%，主要由於赚取利息之平均资产增加、下半年日 数较多，以及净利息收益率在充满挑战的经营环境下持续受压仍能维持平稳。非利息收入减少港币8,300万元，即2%。来自零售投资基金、信用卡、经纪及结构性投资产品之收入增加，令投资收入有所改善，惟被折现率更新之不利市况变动，令保险业务收入减少所抵销。 营业支出增加6%，主要反映业务及行政支出增加，但部分被人事费用下降所抵销。贷款 减值提拨减少18%，反映个别评估减值准备减少。 恒生银行有限公司 业绩概要（续） 综合资产负债表及主要比率 资产 本集团采取可持续之增长策略以提升盈利能力，总资产增加港币 430 亿元，即3%，於 2016年12月31日为港币13,770亿元。 库存现金及中央银行之即期结存增加港币130亿元，即130%，为港币230亿元，主要 反映存放於香港金融管理局之盈余资金增加。 持作交易用途之资产增加港币40亿元，即10%，为港币440亿元，增幅主要来自外汇 基金票据及债券。 客户贷款（已扣除减值准备）较2015年底增加港币100亿元，即1%，为港币6,990亿元，主要反映信贷需求疲弱。在香港使用之贷款上升7%，主要为对物业发展及投资、制造业、资讯科技之贷款，以及提供予若干大型企业客户作营运资本融资。个人贷款较2015年底增加3%。本集团继续维持按揭贷款之市场占有率，住宅按揭及「居者有其屋计划」／「私人参建居屋计划」／「租者置其屋计划」贷款分别增加2%及8%。贸易融资减少8%，主要原因是跨境贷款减少及市场放缓。在香港以外使用之贷款减少11%，反映本行根据稳健信贷风险管理策略采取降低风险之行动，以及市场环境更为疲弱。 证券投资上升港币260亿元，即7%，为港币3,980亿元，主要由於信贷需求疲弱，本行将更多盈余资金投放於债务证券，以及人寿保险业务增长。 负债及股东权益 包括已发行之存款证及其他债务证券之客户存款较2015年底增加港币320亿元，即 3%，为港币10,290亿元，其中来自储蓄及往来存款账户之贡献有所增加。於2016年12月31日，贷款对存款比率为67.9%，而於2015年12月31日则为69.1%。 股东权益较2015年底减少港币10亿元，即1%，为港币1,410亿元。保留溢利及行址 重估储备相对维持稳定。可供出售投资储备较前一年底减少港币5亿元，即26%，主要 反映本集团所持兴业银行投资之公平价值变动及市场利率变动。其他储备减少港币10亿 元，即61%，主要原因是人民币贬值。 恒生银行有限公司 业绩概要（续） 主要比率 平均总资产回报率为 1.2%（2015 年为2.1%）。平均普通股股东权益回报率为 12.1% （2015年为20.7%）。如不包括2015年出售所持有兴业银行股权之收益之影响，平均 总资产回报率为1.2%（2015年为1.3%）。以相同基准计算，平均普通股股东权益回报 率为12.1%，而前一年则为12.6%。 於 2016年12月31日，普通股权一级资本比率、一级资本比率及总资本比率分别为 16.6%、17.9%及20.8%，而於2015年底则分别为17.7%、19.1%及22.1%。以上比 率有所减少，乃反映支付2015年特别中期股息後资本基础减少，以及风险加权资产增加3.7%之综合影响。 根据银行业（流动性）规则，本集团於2016年之流动资金状况维持充裕，因为本集团监於信贷需求疲弱而将盈余资金投放於优质流动资产。结算至2016年12月31日、9月30日、6月30日及3月31日季度之平均流动性覆盖比率介乎253.6%至284.0%，2015年相应季度之平均流动性覆盖比率介乎167.4%至237.2%。於2016年12月31日之流动性覆盖比率为229.3%（2015年12月31日�U208.1%）。 股息 董事会宣布派发第四次中期股息每股港币2.80元，将於2017年3月28日派发予於2017 年3月8日已在股东名册内登记之股东。连同首三季中期股息，2016年之每股派息合共 港币6.10元。 恒生银行有限公司 按类分析 零售银行 环球银行 及财富管理 商业银行 及资本市场 （以港币百万元位列示） 业务 业务 业务 其他业务 合计 全年结算至 2016年12月31日 净利息收入 12,195 6,132 3,993 (66) 22,254 净服务费收入 3,798 1,662 292 187 5,939 净交易（亏损）／收入 (46) 251 1,394 86 1,685 指定以公平价值列账之金融工具 收入／（亏损）净额 94 (6) (4) (11) 73 金融工具之收益减去亏损 65 __ 33 7 105 股息收入 1 __ __ 189 190 保费收入净额 10,458 601 __ __ 11,059 其他营业收入 2,348 185 7 288 2,828 总营业收入 28,913 8,825 5,715 680 44,133 已付保险索偿及利益净额及 保单持有人负债变动 (13,049) (485) __ __ (13,534) 扣除贷款减值提拨及 其他信贷风险准备前之 净营业收入 15,864 8,340 5,715 680 30,599 贷款减值（提拨）／回拨及 其他信贷风险准备 (733) (590) 10 __ (1,313) 营业收入净额 15,131 7,750 5,725 680 29,286 营业支出 (6,357) (2,471) (909) (515) (10,252) 营业溢利 8,774 5,279 4,816 165 19,034 物业重估净亏损 __ __ __ (37) (37) 应占联营公司之溢利 93 __ __ __ 93 除税前溢利 8,867 5,279 4,816 128 19,090 应占除税前溢利 46.4% 27.7% 25.2% 0.7% 100.0% 扣除贷款减值提拨及其他信贷 风险准备前之营业溢利 9,507 5,869 4,806 165 20,347 已包括於营业支出内之 折旧／摊销 (28) (5) (2) (1,184) (1,219) 於2016年12月31日 总资产 411,949 305,914 586,740 72,639 1,377,242 总负债 798,473 254,521 161,387 22,175 1,236,556 於联营公司之权益 2,274 __ __ __ 2,274 於年内购入之非流动资产 189 11 1 698 899 恒生银行有限公司 按类分析（续） 零售银行 环球银行 及财富管理 商业银行 及资本市场 （以港币百万元位列示） 业务 业务 业务 其他业务 合计 全年结算至 2015年12月31日 净利息收入 11,281 5,929 3,498 457 21,165 净服务费收入 4,864 1,672 320 182 7,038 净交易收入／（亏损） 72 410 1,576 (28) 2,030 指定以公平价值列账之金融工具 （亏损）／收入净额 (132) (8) __ 22 (118) 金融工具之收益减去亏损 11 __ 5 __ 16 股息收入 1 __ __ 141 142 保费收入净额 9,366 479 __ __ 9,845 其他营业收入 3,459 127 17 300 3,903 总营业收入 28,922 8,609 5,416 1,074 44,021 已付保险索偿及利益净额及 保单持有人负债变动 (12,575) (393) __ __ (12,968) 扣除贷款减值提拨及 其他信贷风险准备前之 净营业收入 16,347 8,216 5,416 1,074 31,053 贷款减值（提拨）／回拨及 其他信贷风险准备 (620) (524) 36 __ (1,108) 营业收入净额 15,727 7,692 5,452 1,074 29,945 营业支出 (6,623) (2,481) (946) (432) (10,482) 无形资产之减值亏损 (5) __ __ (19) (24) 营业溢利 9,099 5,211 4,506 623 19,439 出售部分所持有之兴业银行 股权之净收益 __ __ __ 10,636 10,636 物业重估净增值 __ __ __ 261 261 应占联营公司之溢利 151 1 __ __ 152 除税前溢利 9,250 5,212 4,506 11,520 30,488 应占除税前溢利 30.3% 17.1% 14.8% 37.8% 100.0% 应占除税前溢利（不包括出售部分 所持有之兴业银行股权之收益） 46.6% 26.3% 22.7% 4.4% 100.0% 扣除贷款减值提拨及 其他信贷风险准备前之 营业溢利 9,719 5,735 4,470 623 20,547 已包括於营业支出内之 折旧／摊销 (57) (27) (6) (977) (1,067) 於2015年12月31日 总资产 392,667 302,086 571,178 68,498 1,334,429 总负债 753,208 253,626 167,178 18,436 1,192,448 於联营公司之权益 2,261 14 __ __ 2,275 於年内购入之非流动资产 1,090 43 4 355 1,492 恒生银行有限公司 按类分析（续） 零售银行及财富管理业务之扣除贷款减值提拨前之营业溢利录得2%之按年跌幅，为港币95.07亿元。营业溢利及除税前溢利均按年下跌4%，分别为港币87.74亿元及港币88.67亿元。主要反映2016年初环球投资气氛低迷，对财富管理业务造成影响，相比2015年之投资市场活动则甚为活跃。 经济环境不明朗，本行善用庞大网络及优越品牌达致资产负债表之稳健增长。加上保险投资组合之固定收益投资回报有所改善，净利息收入按年增长8%，为港币121.95亿元。客户存款增长6%，而贷款组合则按年增加2%。内地方面，本行有策略地管理高成本资金，带动净利息收入增加12%。 非利息收入按年下跌28%，为港币36.69亿元，主要反映财富管理业务收入下跌13%，为港币57.41亿元，以及将之前计入营业支出项下之信用卡奖赏计划有关开支改变列示方式。 无抵押贷款仍是稳健之收入来源。凭藉有效市场推广活动及优质信用卡客户基础，本行在香港之信用卡消费达到高於市场水平之按年增长。2016年上半年市场破产比率逐步上升，本行之私人贷款业务仍能在业务增长及风险承担之间取得良好平衡。香港之私人贷款组合规模与前一年相若。 2016年物业市场波动。2016年上半年之交投量偏低，惟下半年情况有所改善。本行之新做按揭业务继续位居香港市场三甲，以新做楼宇按揭计算，本行之市场占有率为15%。 於香港之按揭贷款结余按年增长1%。凭藉有效的客户分层策略及与发展商的稳固关系，内地之按揭贷款按年增长11%。 2016年初环球投资市场不景，对投资业务收入造成不利影响，因而录得23%之按年跌幅。 然而，2016年下半年市场转趋活跃令投资业务收入得以改善，较上半年增长17%。股票市场交投放缓，与2015年之高基数比较，本行之证券买卖成交额及收入分别减少49%及43%。本行透过全天候的产品组合，证券以外的其他投资产品收入仅下跌6%。本行之恒生中国H股指数基金，乃首批根据「内地与香港基金互认安排」计划北上向内地零售投资者销售之基金。本行根据「内地与香港关於建立更紧密经贸关系的安排」成立内地首家外资控股的合资基金管理公司。本行亦推出「深港通」北向股票买卖服务。 恒生银行有限公司 按类分析（续） 保险业务收入按年下跌2%。尽管股票市场转差影响保险业务之投资回报，但新做业务及续期业务录得净增长，令人寿保险基金投资组合之规模有所增加，并带动人寿保险业务之净利息收入及服务费收入增长11%。本行透过扩大保险产品种类，继续加强为客户提供切合所需之财富及健康保障方案。凭藉庞大的分销网络，新做保单之年度保费按年增加13%。 良好的客户数据分析，有助本行优化客户分层策略，以及因应客户需要进行销售。本行为优越理财客户群提供高端产品方案及切合所需之产品及服务，令香港之高端客户数目按年增长41%。 本行继续投资於新科技并提升数码服务能力，提供更便捷之银行服务，以配合使用流动服务及熟悉科技客户日益增加之需求。本行推出个人对个人（P2P）转账服务恒生转账易，以及为客户带来ApplePay及AndroidPay服务，提供简易及安全的付款方案。本行亦透过优化数码平台，提供切合所需的资讯及推广优惠，藉此深化与客户之关系。 商业银行业务於2016年下半年重拾上升势头，年内扣除贷款减值提拨前之营业溢利按年增长2%，为港币58.69亿元。营业溢利及除税前溢利均上升1%，为港币52.79亿元。 尽管经济环境困难，但净利息收入在平均往来及储蓄存款有良好增长的带动下，录得3%增长。虽然香港市场竞争愈趋激烈及贷款需求减弱，客户贷款仍增加1%。 非利息收入减少3%，主要反映市场波动令人民币相关业务之收入下跌。人民币汇率波动令客户之对冲需求减少，结构性外汇收入因而下跌77%。凭藉本行强大的分销能力，保险业务收入取得36%增长，传统外汇业务收入增加33%，而汇款收入亦上升14%，减轻了非利息收入下跌之影响。与2016年上半年相比，下半年之非利息收入增长8%。 本行采取策略以进一步加强中小企业务，相关收入录得8%之增长。本行继续吸纳内地新客户，并占2016年新增客户人数之61%。客户基础增加带动中小企存款录得9%之满意增长。凭藉有效之销售及具效率的服务渠道，本行来自保险分销以及汇款与账户相关服务费收入分别增加30%及13%。本行持续优化服务网络，为中小企客户提供更优质及全面的服务。环境宽敞并且邻近本行区内零售分行之汉口道商务理财中心已於2016年7月开幕，有助促进跨业务转介以达致更佳协同效益。 恒生银行有限公司 按类分析（续） 本行投资科技以加强企业数码银行服务，为客户提供更有效率及适时的服务。全新的商业流动理财应用程式以及HSBCnet流动理财应用程式，方便易用，让客户可随时随地在安全及可靠的环境下管理账户。 本行加强提升交易银行服务之能力，为客户提供快捷及有效率的方案。本行为内地其中一间外资银行成为人民币跨境支付系统（CIPS）的直接参与者，CIPS为跨境人民币交易的中央结算平台。本行身为CIPS一员，让客户可受惠於更高效率的人民币跨境支付系统，包括提供更佳的付款截数时间。本行为香港首间与万事达信用卡合作推出虚拟信用卡服务「PaySmart」之银行，协助客户更有效管理开支。本行於2016年推出环球流动性管理平台，协助客户管理跨境流动资金。新推出的供应链解决方案，令贸易客户可以利用具竞争力的折现率提早付款，藉此巩固与主要供应商之关系。 本行致力协助客户的努力得到业界肯定，本行获香港中华出入口商会颁发「进出口企业合作夥伴大奖」以及获《AsianBanking&Finance》评为「香港最佳本地贸易融资银行」。本行亦获《财资》颁发2016财务、贸易及风险管理奖之「最佳财务与流动资金管理―香港中小型企业」以及《亚洲银行家》颁发2016交易银行大奖之「香港最佳支付银行」。 随着本行获批准为商业客户开立自由贸易账户，加强了本行协助商业客户把握大中华地区商机的能力。 本行继续审慎管理信贷风险及资产质素，以维持良好的整体信贷质素。 环球银行及资本市场业务之扣除贷款减值提拨前之营业溢利按年增长 8%，为港币48.06 亿元，营业溢利及除税前溢利上升7%，为港币48.16亿元。 环球银行业务之营业收入净额按年增长1%，为港币23.39亿元。净利息收入增加5%，为港币19.89亿元，而非利息收入因来自信用卡商户之收入下降及贷款佣金收入减少而下跌12%。为支持环球银行业务客户的债务资本市场活动，本行除向其提供贷款融资外，亦将其新发行债券分销予本集团之财富管理客户。由於非人寿保险业务销售及证券经纪业务录得增长，财富管理业务收入因而较去年增加16%。资产质素保持稳定，扣除贷款减值提拨前之营业溢利增长3%。 环球资本市场业务之营业溢利及除税前溢利均录得按年升幅11%，为港币29.39亿元。 净利息收入上升24%，为港币20.04亿元，主要由於本行透过有效的资产负债管理带来 较高回报。年内，本行密切留意市场走势及管理利率风险以提高收益。 恒生银行有限公司 按类分析（续） 非利息收入减少10%，为港币13.82亿元，主要由於交易收入下跌12%。由於2016年 下半年外汇市场更趋波动，传统外汇产品之收入录得良好增长，部分抵销了因客户对结构性外汇产品需求转弱而引致的交易收入下降。 市场环境充满挑战加上利率低企，环球资本市场业务专注於增加非利息收入，并凭藉与客户之稳固关系，加强与零售银行及财富管理业务、商业银行业务及环球银行业务合作，增加环球资本市场产品的交叉销售。 为配合人民币相关业务进一步开放，环球资本市场业务致力为客户提供适时之市场资讯及产品，以满足客户在外汇市场波动下之需要。 因应中国人民银行於2015年底宣布引入合资格境外银行，本行於2016年上半年向中 国外汇交易中心申请成为中国银行间外汇市场会员。该中心已於7月正式批准本行之申 请，令本行可透过中国外汇交易中心的系统，直接进行人民币买卖之外汇交易。 恒生银行有限公司 综合收益表 全年结算至12月31日 变动 （以港币百万元位列示） 2016年 2015年 (%) 利息收入 26,493 27,063 (2) 利息支出 (4,239) (5,898) 28 净利息收入 22,254 21,165 5 服务费收入 8,042 8,624 (7) 服务费支出 (2,103) (1,586) (33) 净服务费收入 5,939 7,038 (16) 净交易收入 1,685 2,030 (17) 指定以公平价值列账之金融工具 收入／（亏损）净额 73 (118) 162 证券投资之收益减去亏损 105 16 556 股息收入 190 142 34 保费收入净额 11,059 9,845 12 其他营业收入 2,828 3,903 (28) 总营业收入 44,133 44,021 __ 已付保险索偿及利益净额及 保单持有人负债变动 (13,534) (12,968) (4) 扣除贷款减值提拨及其他信贷风险准备前之 净营业收入 30,599 31,053 (1) 贷款减值提拨及其他信贷风险准备 (1,313) (1,108) (19) 营业收入净额 29,286 29,945 (2) 员工薪酬及福利 (4,807) (4,893) 2 业务及行政支出 (4,226) (4,522) 7 行址、器材及设备折旧 (1,114) (957) (16) 无形资产摊销 (105) (110) 5 营业支出 (10,252) (10,482) 2 无形资产之减值亏损 __ (24) __ 营业溢利 19,034 19,439 (2) 出售部分所持有兴业银行股权之净收益 __ 10,636 __ 物业重估净（亏损）／增值 (37) 261 (114) 应占联营公司之溢利 93 152 (39) 除税前溢利 19,090 30,488 (37) 税项支出 (2,886) (2,994) 4 年内溢利 16,204 27,494 (41) 应得之溢利： 本行股东 16,212 27,494 (41) 非控股股东权益 (8) __ __ 每股盈利�C基本及摊薄（港币元位） 8.30 14.22 (42) 有关本行就本年度股东应得溢利之应派股息详列於第30页。 恒生银行有限公司 综合全面收益表 全年结算至12月31日 （以港币百万元位列示） 2016年 2015年 年内溢利 16,204 27,494 其他全面收益 在符合特定之条件下，其後将会重新分类至 收益表之项目： 可供出售投资储备： -计入权益账之公平价值变动： --债务证券 (549) (416) --股票 (127) 183 -拨入收益表之公平价值变动： --对冲项目 398 91 --出售 (105) (14,759) -应占联营公司权益之变动： --公平价值变动 __ (5) -递延税项 57 19 -外币换算差额及其他 (179) (186) 现金流量对冲储备： -计入权益账之公平价值变动 781 191 -拨入收益表之公平价值变动 (924) (188) -递延税项 24 (1) 外币换算差额： -香港以外分行、附属公司及联营公司之财务报表 (762) (540) 其後不会重新分类至收益表之项目： 行址： -未实现之行址重估增值 853 1,878 -递延税项 (144) (314) -外币换算差额 (11) (7) 界定利益福利计划： -界定利益福利计划精算盈余 127 422 -递延税项 (21) (70) 其他 __ 2 除税後之年内其他全面收益 (582) (13,700) 年内全面收益总额 15,622 13,794 应占年内全面收益总额： -本行股东 15,630 13,794 -非控股股东权益 (8) __ 15,622 13,794 恒生银行有限公司 综合资产负债表 2016年 2015年 变动 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 (%) 资产 库存现金及中央银行之即期结存 23,299 10,118 130 同业定期存放及贷款 103,460 123,990 (17) 持作交易用途之资产 44,427 40,373 10 指定以公平价值列账之金融资产 8,523 7,903 8 衍生金融工具 16,695 11,595 44 客户贷款 698,992 688,946 1 证券投资 398,137 372,272 7 於联营公司之权益 2,274 2,275 __ 投资物业 9,960 10,075 (1) 行址、器材及设备 26,772 26,186 2 无形资产 14,443 12,221 18 其他资产 30,260 28,475 6 资产总额 1,377,242 1,334,429 3 负债及股东权益 负债 往来、储蓄及其他存款 989,539 959,228 3 回购协议�C非交易用途 1,805 2,315 (22) 同业存款 14,075 18,780 (25) 交易账项下之负债 68,124 62,917 8 指定以公平价值列账之金融负债 3,991 3,994 __ 衍生金融工具 13,303 9,988 33 已发行之存款证及其他债务证券 5,116 5,191 (1) 其他负债 24,765 20,891 19 保险合约下之负债 108,326 101,817 6 本年税项负债 25 185 (86) 递延税项负债 5,160 4,817 7 後偿负债 2,327 2,325 __ 负债总额 1,236,556 1,192,448 4 股东权益 股本 9,658 9,658 __ 保留溢利 105,204 105,363 __ 其他股权工具 6,981 6,981 __ 其他储备 18,783 19,979 (6) 股东权益总额 140,626 141,981 (1) 非控股股东权益 60 __ __ 各类股东权益总额 140,686 141,981 (1) 各类股东权益及负债总额 1,377,242 1,334,429 3 恒生银行有限公司 综合权益变动表 全年结算至2016年12月31日 其他储备 其他 行址 可供出售 现金流量 股东权益 非控股股东 各类股东权益 （以港币百万元位列示） 股本 股权工具 保留溢利 重估储备 投资储备 对冲储备 外汇储备 其他 总额 权益 总额 於2016年1月1日 9,658 6,981 105,363 16,777 1,939 (9) 600 672 141,981 __ 141,981 年内溢利 __ __ 16,212 __ __ __ __ __ 16,212 (8) 16,204 其他全面收益（除税後） __ __ 106 698 (505) (119) (762) __ (582) __ (582) 可供出售投资 __ __ __ __ (505) __ __ __ (505) __ (505) 现金流量对冲 __ __ __ __ __ (119) __ __ (119) __ (119) 物业重估 __ __ __ 698 __ __ __ __ 698 __ 698 界定利益福利计划精算盈余 __ __ 106 __ __ __ __ __ 106 __ 106 应占联营公司之其他全面收益 __ __ __ __ __ __ __ __ __ __ __ 外币换算差额及其他 __ __ __ __ __ __ (762) __ (762) __ (762) __ 年内全面收益总额 __ __ 16,318 698 (505) (119) (762) __ 15,630 (8) 15,622 已派股息 __ __ (16,633) __ __ __ __ __ (16,633) __ (16,633) 额外一级资本票据持有人之 已付票息 __ __ (346) __ __ __ __ __ (346) __ (346) 股份报酬计划之变动 __ __ 9 __ __ __ __ (15) (6) __ (6) 其他 __ __ __ __ __ __ __ __ __ 68 68 转拨 __ __ 493 (493) __ __ __ __ __ __ __ 於2016年12月31日 9,658 6,981 105,204 16,982 1,434 (128) (162) 657 140,626 60 140,686 恒生银行有限公司 综合权益变动表（续） 全年结算至2015年12月31日 其他储备 其他 行址 可供出售 现金流量 股东权益 非控股股东 各类股东权益 （以港币百万元位列示） 股本 股权工具 保留溢利 重估储备 投资储备 对冲储备 外汇储备 其他 总额 权益 总额 於2015年1月1日 9,658 6,981 88,064 15,687 17,012 (11) 1,140 662 139,193 __ 139,193 年内溢利 __ __ 27,494 __ __ __ __ __ 27,494 __ 27,494 其他全面收益（除税後） __ __ 354 1,557 (15,073) 2 (540) __ (13,700) __ (13,700) 可供出售投资 __ __ __ __ (15,068) __ __ __ (15,068) __ (15,068) 现金流量对冲 __ __ __ __ __ 2 __ __ 2 __ 2 物业重估 __ __ __ 1,557 __ __ __ __ 1,557 __ 1,557 界定利益福利计划精算盈余 __ __ 352 __ __ __ __ __ 352 __ 352 应占联营公司之其他全面收益 __ __ __ __ (5) __ __ __ (5) __ (5) 外币换算差额及其他 __ __ 2 __ __ __ (540) __ (538) __ (538) __ 年内全面收益总额 __ __ 27,848 1,557 (15,073) 2 (540) __ 13,794 __ 13,794 已派股息 __ __ (10,706) __ __ __ __ __ (10,706) __ (10,706) 额外一级资本票据持有人之 已付票息 __ __ (310) __ __ __ __ __ (310) __ (310) 股份报酬计划之变动 __ __ __ __ __ __ __ 10 10 __ 10 其他 __ __ __ __ __ __ __ __ __ __ __ 转拨 __ __ 467 (467) __ __ __ __ __ __ __ 於2015年12月31日 9,658 6,981 105,363 16,777 1,939 (9) 600 672 141,981 __ 141,981 __ 恒生银行有限公司 财务概况 净利息收入 （以港币百万元位列示） 2016年 2015年 净利息收入／（支出）来自�U -非以公平价值於收益表列账之金融资产及负债 23,124 22,642 -持作交易用途之资产及负债 (845) (1,450) -指定以公平价值列账之金融工具 (25) (27) 22,254 21,165 赚取利息之平均资产 1,201,207 1,156,534 净息差 1.76% 1.71% 净利息收益率 1.85% 1.83% 净利息收入上升港币10.89亿元，即5%，为港币222.54亿元，主要原因是赚取利息之 平均资产上升4%。 赚取利息之平均资产较去年增加港币450亿元，即4%。平均客户贷款上升1%，主要 受贷款需求疲弱及跨境资金活动减少所影响。平均证券投资增长23%，惟部分被同业拆 放减少31%所抵销。 净利息收益率改善两个基点至1.85%，而净息差则增加5个基点至1.76%。客户贷款之 平均息差收窄，尤其为企业及商业贷款。财资业务积极管理利率风险及提高盈余资金之回报，令来自资产负债管理之收入有所增加。由於存款组合转变及低成本储蓄账户与往来存款结余增加，亦令客户存款息差扩阔。来自无利息成本资金之收益减少3个基点至0.09%。 2016年下半年之净利息收入较上半年增加港币2.48亿元，即2%，主要受惠於赚取利 息之平均资产稳定增长及下半年日数较多。净利息收益率上升1个基点。 恒生银行有限公司 财务概况（续） 净利息收入（续） 按�蠓峒�团呈列方式，持作交易用途之金融资产及负债的利息收入及利息支出，均以「净交易收入」列账。指定以公平价值列账之金融工具的收入，则於收益表项下以「指定以公平价值列账之金融工具收入净额」列账（已发行之债务证券及後偿负债，以及管理两者之衍生工具则除外）。 下表列出已包含於�蠓峒�团账项内之恒生银行净利息收入�U （以港币百万元位列示） 2016年 2015年 於「净利息收入」项下列账之净利息收入及支出 -利息收入 26,193 26,743 -利息支出 (3,110) (4,135) -净利息收入 23,083 22,608 於「净交易收入」项下列账之净利息收入及支出 (845) (1,450) 於「指定以公平价值列账之金融工具收入净额」 项下列账之净利息收入及支出 16 7 赚取利息之平均资产 1,155,824 1,116,125 净息差 1.92% 1.91% 净利息收益率 2.00% 2.03% 净服务费收入 （以港币百万元位列示） 2016年 2015年 -证券经纪及有关服务 1,175 1,872 -零售投资基金 1,573 1,763 -保险 674 472 -账户服务 464 439 -汇款 481 444 -信用卡 2,503 2,386 -信贷融通 394 420 -贸易服务 416 491 -其他 362 337 服务费收入 8,042 8,624 服务费支出 (2,103) (1,586) 5,939 7,038 若干与信用卡奖赏计划相关之支出之前乃於「业务及行政支出」项下列示，於 2016年 则於「服务费支出」项下列示，以更合适地反映该项目之性质。此项支出於年内占服务费支出增幅之大部分。 恒生银行有限公司 财务概况（续） 净交易收入 （以港币百万元位列示） 2016年 2015年 -外汇交易 1,564 2,100 -利率衍生工具 (38) (32) -债务证券 5 75 -股票及其他交易 133 (110) 交易溢利 1,664 2,033 对冲活动溢利／（亏损）净额 21 (3) 1,685 2,030 环球资本市场业务会将资金进行外汇掉期，涉及将一种货币（「原本货币」）用即期汇率转换为另一 种货币（「掉期货币」）作短期存放，并同时订立一项远期外汇合约，於到期日兑回原本货币。根据香港会计准则第39号，即期及远期合约之汇率差额，须作��外汇收益／亏损入账，而原本货币及掉期货币之利息差额，则会於净利息收入内反映。 指定以公平价值列账之金融工具收入／（亏损）净额 （以港币百万元位列示） 2016年 2015年 支持保险及投资合约并指定以 公平价值列账之资产之收入／（亏损）净额 89 (139) 指定以公平价值列账之其他金融工具之 公平价值变动净额 (16) 21 73 (118) 证券投资之收益减去亏损 （以港币百万元位列示） 2016年 2015年 出售可供出售股票证券之净收益 7 __ 出售可供出售债务证券之净收益 98 16 出售贷款之净收益 __ __ 105 16 其他营业收入 （以港币百万元位列示） 2016年 2015年 投资物业租金收入 362 382 长期保险业务之有效保单现值变动 2,233 3,168 出售固定资产之收益减去亏损 (13) (10) 其他 246 363 2,828 3,903 恒生银行有限公司 财务概况（续） 财富管理业务收入分析 （以港币百万元位列示） 2016年 2015年 投资业务收入�U -零售投资基金 1,458 1,645 -结构性投资产品 454 684 -证券经纪及有关服务 1,143 1,829 -�I展交易及其他 103 100 3,158 4,258 保险业务收入�U -人寿保险 3,101 3,123 -非人寿保险及其他业务 355 259 3,456 3,382 合计 6,614 7,640 来自结构性投资产品之收入，包括在销售由其他供应商发行之结构性投资产品之净服务费收入项下呈报之收入， 亦包括於净交易收入项下呈报之出售结构性投资产品之溢利。 经营环境充满挑战，财富管理业务收入减少港币10.26亿元，即13%，为港币66.14亿 元。投资环境不振，相对於2015年市道畅旺之情况下，投资业务收入减少26%，其中零 售投资基金、结构性投资产品以及证券经纪及有关服务之收入减幅尤为明显。受惠於非人寿保险业务收入增加，保险业务收入上升2%。 保险业务收入分析 （以港币百万元位列示） 2016年 2015年 人寿保险�U -净利息收入及服务费收入 3,582 3,230 -人寿保险基金投资回报 （包括应占联营公司之溢利及支持保险 合约之物业重估增值） (239) (152) -保费收入净额 11,059 9,845 -已付保险索偿及利益净额及 保单持有人负债变动 (13,534) (12,968) -长期保险业务之有效保单现值变动 2,233 3,168 3,101 3,123 非人寿保险及其他业务 355 259 合计 3,456 3,382 恒生银行有限公司 财务概况（续） 贷款减值提拨及其他信贷风险准备 （以港币百万元位列示） 2016年 2015年 客户贷款减值净提拨�U 个别评估减值提拨�U -新增提拨 662 594 -回拨 (43) (50) -收回 (80) (16) 539 528 综合评估减值提拨 774 580 贷款减值提拨及其他信贷风险准备 1,313 1,108 营业支出 （以港币百万元位列示） 2016年 2015年 员工薪酬及福利�U -薪金及其他人事费用 4,394 4,448 -退休福利计划支出 413 445 4,807 4,893 业务及行政支出�U -租金支出 664 696 -其他房产及设备费用 1,235 1,201 -市场推广及广告支出 499 902 -其他营业支出 1,828 1,723 4,226 4,522 行址、器材及设备折旧 1,114 957 无形资产摊销 105 110 10,252 10,482 成本效益比率 33.5% 33.8% 分区之全职员工人数 2016年 2015年 香港及其他地方 7,977 8,306 内地 1,731 1,835 总数 9,708 10,141 恒生银行有限公司 财务概况（续） 出售部分所持有之兴业银行股份有限公司（「兴业银行」）股权之净收益 （以港币百万元位列示） 2016年 2015年 出售部分所持有兴业银行股权之净收益 __ 10,636 __ 10,636 於2015年，本行出售所持有的9.99%兴业银行股权，并录得净收益港币106.36亿元。 有关该等交易之详情已列於第55页。 税项支出 综合收益表内之税项组成如下�U （以港币百万元位列示） 2016年 2015年 本年度税项�C香港利得税准备 本年度税项 2,653 2,892 前年度调整 (25) (56) 本年度税项�C香港以外之税项 本年度税项 52 50 前年度调整 (1) __ 递延税项 暂时性差额及回拨 207 108 总税项支出 2,886 2,994 本年度税项准备乃以2016 年本行及其在香港经营之附属公司之估计应课税溢利，按香 港利得税率16.5%（与2015年相同）计算。於香港以外经营之附属公司及分行，亦同 样按其营业所在地区之适当税率提拨税项准备。递延税项是按预期该等税项负债需予清付时或资产可予扣减时所适用之税率计算。 每股盈利�C基本及摊薄 2016年基本及摊薄之每股盈利乃根据扣除额外一级资本票据之已付票息港币3.46亿元 （2015年为港币3.10亿元）後之盈利港币158.66亿元（2015年为港币271.84亿 元），以及已发行普通股加权平均数之1,911,842,736股（与2015年相同）计算。 恒生银行有限公司 财务概况（续） 每股股息 2016年 2015年 每股 港币百万元 每股 港币百万元 港元 港元 (甲)向普通股股东派发之股息 第一次中期 1.10 2,103 1.10 2,103 第二次中期 1.10 2,103 1.10 2,103 第三次中期 1.10 2,103 1.10 2,103 第四次中期 2.80 5,353 2.40 4,588 6.10 11,662 5.70 10,897 特别中期股息 __ __ 3.00 5,736 6.10 11,662 8.70 16,633 2016年 2015年 (乙)分派予作为股权之额外一级资本票据持有人 港币百万元 港币百万元 额外一级资本票据之已付票息 346 310 按类分析 根据香港财务报告准则第 8号规定，按类分析之汇报须按集团主要业务决策者管理该集 团之方式而行；而有关每个汇报业务之金额，应为向本集团主要业务决策者所报告之指标，以便其评估各分类业绩之表现，并就各有关业务经营作出决策。为与内部汇报的资料一致，本集团已将业务按类分析分为以下四个汇报类别。 零售银行及财富管理业务提供广泛之产品及服务，以配合个人客户对个人银行、消费 贷款及财富管理之需要。个人银行产品通常包括往来及储蓄账户、按揭及私人贷款、信用卡、保险及财富管理； 商业银行业务为企业、商业及中小型企业客户提供全面的产品及服务，其中包括企业 贷款、贸易及应收账融资、支付及现金管理、财资及外汇、非人寿保险、要员保险、投资服务及企业财富管理； 环球银行及资本市场业务为大型企业及机构客户提供专门设计的财务解决方案。这类 长期以客为本的业务包括全面的银行服务、企业信贷、利率、外汇、货币市场、结构性产品及衍生工具等。同时亦管理本行之资金、流动资金状况以及其他由银行业务衍生之市场风险； 其他业务主要包括本行所持之行址投资、物业投资、股票投资及次级债项资金，以及 中央支援与职能部门开支连同相关之收回款额。 恒生银行有限公司 财务概况（续） 按类分析（续） （甲）按类业绩 按类分析下之收入划分，是反映各业务类别，透过内部资本分配和资金调拨机制获分派之资本及其他资金所赚取之回报。成本分配则以各业务类别之直接成本及分摊之管理费用计算。本行自置物业乃於「其他业务」项下列账。倘有关物业为环球业务所使用，则以市值为基础向有关业务收取名义租金。 各业务类别对除税前溢利之贡献列於下表内，详细之业务类别分析及讨论则列於第13页 「按类分析」内。 零售银行 环球银行 及财富管理 商业银行 及资本市场 （以港币百万元位列示） 业务 业务 业务 其他业务 合计 全年结算至 2016年12月31日 除税前溢利 8,867 5,279 4,816 128 19,090 应占除税前溢利 46.4% 27.7% 25.2% 0.7% 100.0% 全年结算至 2015年12月31日 除税前溢利 9,250 5,212 4,506 11,520 30,488 应占除税前溢利 30.3% 17.1% 14.8% 37.8% 100.0% 应占除税前溢利 （不包括出售部分所持有之 兴业银行股权之收益） 46.6% 26.3% 22.7% 4.4% 100.0% 恒生银行有限公司 财务概况（续） 按类分析（续） （乙）地理区域分类 地理区域分类乃按附属公司之主要营业地点分类，就本行而言，则按负责汇报业绩或贷出款项之总行或分行之所在地划分。所有就编制本集团综合财务报表而作出之调整，已包括在「跨业务项目抵销」项下。 跨业务 （以港币百万元位列示） 香港 内地 其他 项目抵销 合计 全年结算至2016年12月31日 收入及支出 总营业收入 41,849 2,097 266 (79) 44,133 除税前溢利 18,640 277 173 __ 19,090 於2016年12月31日 总资产 1,292,392 102,552 20,063 (37,765) 1,377,242 总负债 1,154,324 91,171 19,301 (28,240) 1,236,556 股东权益 138,068 11,381 762 (9,525) 140,686 股本 9,658 9,669 __ (9,669) 9,658 於联营公司之权益 2,273 1 __ __ 2,274 非流动资产 50,170 987 18 __ 51,175 或有负债及承担 351,252 43,156 5,752 __ 400,160 全年结算至2015年12月31日 收入及支出 总营业收入 41,806 2,058 249 (92) 44,021 除税前溢利 30,224 101 163 __ 30,488 於2015年12月31日 总资产 1,244,606 113,718 19,260 (43,155) 1,334,429 总负债 1,105,668 101,806 18,655 (33,681) 1,192,448 股东权益 138,938 11,912 605 (9,474) 141,981 股本 9,658 10,093 __ (10,093) 9,658 於联营公司之权益 2,272 3 __ __ 2,275 非流动资产 47,414 1,046 22 __ 48,482 或有负债及承担 334,682 38,545 5,645 __ 378,872 非流动资产包括物业、器材及设备、商誉及其他无形资产。 恒生银行有限公司 财务概况（续） 按到期日剩余期间分类之资产及负债分析 除交易组合可於到期日前出售而被列为「交易账项」外，下列到期日分析乃根据各项目於结算日之合约到期日剩余期间分类列示。 1个月 1个月 3个月 或以下但 以上 以上 1年以上 没有合约 （以港币百万元位列示） 即时到期 非即时到期 至3个月 至1年 至5年 5年以上 交易账项 到期日 合计 於2016年12月31日 资产 库存现金及中央银行之 即期结存 23,299 __ __ __ __ __ __ __ 23,299 同业定期存放及贷款 11,497 32,358 55,459 1,855 1,277 1,014 __ __ 103,460 持作交易用途之资产 __ __ __ __ __ __ 44,427 __ 44,427 指定以公平价值列账之 金融资产 __ __ __ __ 15 354 __ 8,154 8,523 衍生金融工具 __ 1 60 645 1,130 12 14,847 __ 16,695 客户贷款 14,372 62,153 51,881 125,415 244,106 201,065 __ __ 698,992 证券投资 __ 37,522 102,800 87,371 113,347 52,796 __ 4,301 398,137 49,168 132,034 210,200 215,286 359,875 255,241 59,274 12,455 1,293,533 於联营公司之权益 2,274 投资物业 9,960 行址、器材及设备 26,772 无形资产 14,443 其他资产 30,260 1,377,242 负债 往来、储蓄及其他存款 790,304 82,681 77,259 37,648 1,647 __ __ __ 989,539 回购协议-非交易用途 __ 1,805 __ __ __ __ __ __ 1,805 同业存款 1,477 11,481 1,117 __ __ __ __ __ 14,075 交易账项下之负债 __ __ __ __ __ __ 68,124 __ 68,124 指定以公平价值列账之 金融负债 3 __ __ 3,002 482 504 __ __ 3,991 衍生金融工具 __ __ 13 142 426 2 12,720 __ 13,303 已发行之存款证及 其他债务证券 __ __ __ 5,116 __ __ __ __ 5,116 後偿负债 __ __ __ __ __ 2,327 __ __ 2,327 791,784 95,967 78,389 45,908 2,555 2,833 80,844 __ 1,098,280 其他负债 24,765 保险合约下之负债 108,326 本年度税项负债 25 递延税项负债 5,160 1,236,556 恒生银行有限公司 财务概况（续） 按到期日剩余期间分类之资产及负债分析（续） 1个月 1个月 3个月 或以下但 以上 以上 1年以上 没有合约 （以港币百万元位列示） 即时到期 非即时到期 至3个月 至1年 至5年 5年以上 交易账项 到期日 合计 於2015年12月31日 资产 库存现金及中央银行之 即期结存 10,118 __ __ __ __ __ __ __ 10,118 同业定期存放及贷款 15,443 54,166 49,749 2,433 __ 2,199 __ __ 123,990 持作交易用途之资产 __ __ __ __ __ __ 40,373 __ 40,373 指定以公平价值列账之 金融资产 __ 1,074 2 __ 9 51 __ 6,767 7,903 衍生金融工具 __ __ 133 122 228 9 11,103 __ 11,595 客户贷款 12,676 53,121 56,340 132,745 238,447 195,617 __ __ 688,946 证券投资 __ 35,717 86,204 108,187 87,225 50,274 __ 4,665 372,272 38,237 144,078 192,428 243,487 325,909 248,150 51,476 11,432 1,255,197 於联营公司之权益 2,275 投资物业 10,075 行址、器材及设备 26,186 无形资产 12,221 其他资产 28,475 1,334,429 负债 往来、储蓄及其他存款 704,866 130,724 85,748 36,786 1,104 __ __ __ 959,228 回购协议-非交易用途 __ 2,315 __ __ __ __ __ __ 2,315 同业存款 6,654 12,103 23 __ __ __ __ __ 18,780 交易账项下之负债 __ __ __ __ __ __ 62,917 __ 62,917 指定以公平价值列账之 金融负债 2 __ __ __ 3,491 501 __ __ 3,994 衍生金融工具 __ 5 21 64 469 33 9,396 __ 9,988 已发行之存款证及 其他债务证券 __ __ __ __ 5,191 __ __ __ 5,191 後偿负债 __ __ __ __ __ 2,325 __ __ 2,325 711,522 145,147 85,792 36,850 10,255 2,859 72,313 __ 1,064,738 其他负债 20,891 保险合约下之负债 101,817 本年度税项负债 185 递延税项负债 4,817 1,192,448 恒生银行有限公司 财务概况（续） 库存现金及中央银行之即期结存 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 库存现金 7,618 5,259 中央银行之即期结存 15,681 4,859 23,299 10,118 同业定期存放及贷款 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 同业结存 7,456 13,446 1个月内到期之同业定期存放及贷款 36,399 56,163 1个月以上至1年到期之同业定期 存放及贷款 57,314 52,182 1年以上到期之同业定期存放及贷款 2,291 2,199 103,460 123,990 恒生银行有限公司 财务概况（续） 持作交易用途之资产 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 库券 27,733 21,405 其他债务证券 10,880 16,675 债务证券 38,613 38,080 投资基金 16 21 持作交易用途之证券总额 38,629 38,101 其他 5,798 2,272 持作交易用途之资产总额 44,427 40,373 债务证券�U -上市 10,880 14,027 -非上市 27,733 24,053 38,613 38,080 投资基金�U -上市 16 21 持作交易用途之证券总额 38,629 38,101 债务证券�U 由公共机构发行�U -中央政府及中央银行 38,569 35,386 -其他公共机构 __ __ 38,569 35,386 由其他机构发行�U -同业 44 768 -企业 __ 1,926 44 2,694 38,613 38,080 投资基金�U 由企业发行 16 21 持作交易用途之证券总额 38,629 38,101 未结算之客户交易应收账项。 恒生银行有限公司 财务概况（续） 指定以公平价值列账之金融资产 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 库券 __ 1,070 其他债务证券 369 66 股票 4,648 1,838 投资基金 3,506 4,929 8,523 7,903 债务证券�U -上市 24 66 -非上市 345 1,070 369 1,136 股票�U -上市 4,469 1,795 -非上市 179 43 4,648 1,838 投资基金�U -上市 873 282 -非上市 2,633 4,647 3,506 4,929 8,523 7,903 债务证券�U 由公共机构发行�U -中央政府及中央银行 __ 1,070 -其他公共机构 1 1 1 1,071 由其他机构发行�U -同业 158 6 -企业 210 59 368 65 369 1,136 股票�U 由同业发行 671 423 由公共机构发行 91 6 由企业发行 3,886 1,409 4,648 1,838 投资基金�U 由企业发行 3,506 4,929 8,523 7,903 恒生银行有限公司 财务概况（续） 客户贷款 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 客户贷款总额 700,851 690,561 减�U 贷款减值准备�U -个别评估 (923) (807) -综合评估 (936) (808) 698,992 688,946 客户贷款减值准备 （以港币百万元位列示） 个别评估 综合评估 总额 於2016年1月1日 807 808 1,615 年内撇除 (430) (698) (1,128) 收回往年已撇除之贷款 80 74 154 支取收益表之新增减值准备 662 848 1,510 拨回收益表之减值准备 (123) (74) (197) 贷款减值准备折现值拨回 以「利息收入」确认 (55) (5) (60) 外币换算差额 (18) (17) (35) 於2016年12月31日 923 936 1,859 总贷款减值准备对总客户贷款比率如下�U 2016年 2015年 12月31日 12月31日 % % 贷款减值准备�U -个别评估 0.13 0.12 -综合评估 0.13 0.12 总贷款减值准备 0.26 0.24 於2016年12月31日，总贷款减值准备对总客户贷款比率为0.26%，而2015年底则为 0.24%。个别评估准备对总客户贷款比率及综合评估准备对总客户贷款比率均上升1个基点 至0.13%，反映内地信贷环境更具挑战。整体信贷质素仍然稳健。 恒生银行有限公司 财务概况（续） 减值客户贷款及准备 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 总减值贷款 3,235 2,737 个别评估准备 (923) (807) 2,312 1,930 个别评估准备对总减值贷款比率 28.5% 29.5% 总减值贷款对总客户贷款比率 0.46% 0.40% 减值客户贷款指有客观证据显示将无法全数收回本金或利息之贷款。 总减值贷款较去年底增加港币4.98亿元，即18%，为港币32.35亿元，乃由於若干香 港及内地企业及商业客户之贷款评级被调低。总减值贷款对总客户贷款比率於 2016年 12月31日维持於0.46%，而2016年6月底及2015年底则分别为0.55%及0.40%。 本集团对信贷环境前景保持审慎，并继续专注於维持高资产质素。 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 总个别评估减值贷款 2,968 2,505 个别评估准备 (923) (807) 2,045 1,698 总个别评估减值贷款对总客户贷款比率 0.42% 0.36% 个别评估减值客户贷款之抵押品金额 1,701 1,651 抵押品包括任何具公平价值及可随时出售之有形抵押品。这些抵押品包括（但不限於）现金及存款、股票及债券、物业按揭及其他固定资产如器材及设备之押记。倘抵押品价值高於客户贷款总额，则只计入最高达贷款总额的抵押品金额。 恒生银行有限公司 财务概况（续） 已逾期之客户贷款 已逾期3个月以上之客户贷款及其对总客户贷款之比率如下�U 2016年 2015年 12月31日 12月31日 港币 % 港币 % 百万元 百万元 总客户贷款之本金或利息 已逾期�U -3个月以上至6个月 438 0.06 696 0.10 -6个月以上至1年 580 0.08 543 0.08 -1年以上 1,336 0.19 912 0.13 2,354 0.33 2,151 0.31 有明确到期日之贷款，若其本金或利息已逾期，并於期末仍未偿还，则列作逾期处理。 定期分期偿还之贷款，若其中一次还款逾期，而於期末仍未偿还，亦列作逾期处理。即期偿还之贷款，若已向借款人送达还款通知，但借款人未按指示还款，或贷款已超出借款人获通知的批准限额，而此情况持续超过有关逾期期限，亦列作逾期处理。 与去年底比较，已逾期之贷款增加港币2.03亿元，即9%，为港币23.54亿元，主要由 於若干企业及商业银行客户之贷款评级被调低。於2016年12月31日，已逾期之贷款 占总客户贷款比率上升两个基点，为0.33%。 重整之客户贷款 重整之客户贷款及其对总客户贷款之比率如下�U 2016年 2015年 12月31日 12月31日 港币 % 港币 % 百万元 百万元 重整之客户贷款 458 0.07 140 0.02 重整之客户贷款乃因客户财政困难而重组或重订偿还条件之贷款。重整贷款之条件通常较原来之条件宽松，并将已逾期之贷款重新划分为未逾期贷款。倘客户能按重整贷款之条件正常还款 12 个月，则不再被列为重整贷款。重整客户贷款在重整还款计划後仍逾期3个月以上者，则列於已逾期之客户贷款项内。 於2016年12月31日，重整之客户贷款为港币4.58亿元，较去年底增加港币3.18亿 元，即227%，主要来自若干内地企业客户。 恒生银行有限公司 财务概况（续） 客户贷款之地区分类分析 客户贷款之地区分类乃依照客户所在之地区，经计及风险转移之因素後而划定。在一般情况下，若贷款之担保人所在地有异於该客户，则风险转移至担保人之所在地区。 （以港币百万元位列示） 2016年12月31日 贷款 个别评估 已逾期 个别评估 综合评估 总额 减值贷款 之贷款 准备 准备 香港 595,733 2,027 1,885 536 707 内地 75,037 924 462 380 170 其他 30,081 17 7 7 59 700,851 2,968 2,354 923 936 （以港币百万元位列示） 2015年12月31日 贷款 个别评估 已逾期 个别评估 综合评估 总额 减值贷款 之贷款 准备 准备 香港 567,668 1,667 1,539 414 605 内地 97,131 829 611 392 171 其他 25,762 9 1 1 32 690,561 2,505 2,151 807 808 恒生银行有限公司 财务概况（续） 总客户贷款之行业分类 按照香港金融管理局（「金管局」）之行业分类及定义之总客户贷款分析详列如下�U 2016年 2015年（以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日在香港使用之客户贷款总额 工业、商业及金融业 物业发展 51,935 43,951 物业投资 119,553 108,840 金融企业 5,049 5,556 股票经纪 141 32 批发及零售业 26,880 27,272 制造业 23,079 21,478 运输及运输设备 9,302 9,608 康乐活动 48 114 资讯科技 6,624 3,821 其他 46,523 42,307 289,134 262,979 个人 购买「居者有其屋计划」、「私人参建居屋计划」 及「租者置其屋计划」之住宅按揭贷款 17,808 16,446 购买其他住宅物业之按揭贷款 161,165 158,275 信用卡贷款 27,019 25,982 其他 20,385 19,737 226,377 220,440 在香港使用之贷款总额 515,511 483,419 贸易融资 43,235 46,885 在香港以外使用之贷款总额 142,105 160,257 客户贷款总额 700,851 690,561 恒生银行有限公司 财务概况（续） 总客户贷款之行业分类（续） 在经营环境充满挑战及跨境资金活动减少下，信贷需求仍然疲弱，总客户贷款较去年底增加港币100亿元，即1%，为港币7,010亿元。 在香港使用之贷款增加7%。提供予工业、商业及金融业之贷款上升10%。物业市场蓬勃，提供予物业发展及投资之贷款分别大幅上升18%及10%。金融企业以及运输及运输设备贷款分别下降9%及3%，主要由於偿还贷款。零售市道不振，令提供予批发及零售业之贷款减少1%。制造业及资讯科技贷款分别增加7%及73%，乃来自新提取贷款。「其他」项下之贷款增加，乃提供予若干大型企业客户之营运资本融资。 个人贷款较去年底增长3%。本集团维持按揭贷款之市场占有率，住宅按揭亦较去年底 增加。消费支出持续，信用卡贷款上升4%。提供予个人客户之其他贷款增加3%。 贸易融资较去年底减少8%，主要由於跨境贷款活动减少及市场放缓。 在香港以外使用之贷款较2015年底减少11%，反映本行进行降低风险活动作为稳健信贷风险管理策略的一部分，以及市况疲弱。 恒生银行有限公司 财务概况（续） 证券投资 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 以公平价值列账之可供出售投资项目�U -债务证券 306,936 285,808 -股票 4,301 4,633 -投资基金 __ 9 以摊销成本列账之持至期满债务证券 86,900 81,822 398,137 372,272 持至期满债务证券之公平价值 87,375 84,571 库券 180,951 152,014 存款证 9,210 12,053 其他债务证券 203,675 203,563 债务证券 393,836 367,630 股票 4,301 4,633 投资基金 __ 9 398,137 372,272 债务证券�U -上市 149,736 147,127 -非上市 244,100 220,503 393,836 367,630 股票�U -上市 3,079 3,472 -非上市 1,222 1,161 4,301 4,633 投资基金�U -非上市 __ 9 398,137 372,272 上市证券投资之公平价值 153,000 151,051 债务证券�U 由公共机构发行�U -中央政府及中央银行 235,440 223,589 -其他公共机构 28,318 25,959 263,758 249,548 由其他机构发行�U -同业 83,534 75,840 -企业 46,544 42,242 130,078 118,082 393,836 367,630 股票�U 由同业发行 3,657 4,096 由企业发行 644 537 4,301 4,633 投资基金�U 由企业发行 __ 9 398,137 372,272 恒生银行有限公司 财务概况（续） 证券投资（续） 债务证券按评级分类 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 AA-至AAA 301,293 277,556 A-至A+ 83,023 79,526 B+至BBB+ 7,449 8,136 不具评级 2,071 2,412 393,836 367,630 证券投资项目包括库券、存款证、其他债务证券、股票及投资基金，此等投资无特定持有限期。可供出售之证券投资项目或会予以出售，以应付流动资金需要，或配合市场环境转变。可供出售之证券投资乃以公平价值列账，而公平价值变动所产生之损益则於股东资金储备内确认。持至期满之债务证券以摊销成本列示。以溢价或折让价购入之债务证券，其账面值已作出调整，以反映计及该等溢价或折让价之债务证券实际利率。 存／欠直属控股公司及同母系附属公司 综合资产负债表内之资产及负债项下结存或结欠本行直属控股公司及同母系附属公司之项目，分析如下： 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 结存项目： 同业定期存放及贷款 18,625 23,753 衍生金融工具 2,574 1,292 客户贷款 __ __ 其他资产 306 37 21,505 25,082 结欠项目： 往来、储蓄及其他存款 1,432 1,468 同业存款 7,785 10,231 回购协议�C非交易用途 766 __ 衍生金融工具 3,167 3,171 已发行之存款证及其他债务证券 4,000 4,000 後偿负债 2,327 2,325 其他负债 675 496 20,152 21,691 本行已发行港币69.81亿元之永久资本工具，并已计入本集团之资本基础，作为「其他股权工具」项下所报向直属控股公司作出根据银行业（资本）规则符合《巴塞尔协定三》之额外一级资本。於2016年12月31日，额外一级资本票据之结余维持港币69.81亿元（与2015年相同）。 恒生银行有限公司 财务概况（续） 无形资产 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 长期保险业务之有效保单现值 13,664 11,431 内部开发／购入软件 450 461 商誉 329 329 14,443 12,221 其他资产 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 同业结算应收账项 6,354 6,922 黄金 4,440 3,536 预付及应计收益 3,378 3,717 票据承兑及背书 5,292 5,724 再保险商应占之保单未决赔款 7,395 5,782 其他账项 3,401 2,794 30,260 28,475 往来、储蓄及其他存款 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 往来、储蓄及其他存款�U -如综合资产负债表所列 989,539 959,228 -列为交易账项下负债之 结构性存款 26,090 27,440 1,015,629 986,668 类别�U -通知及往来存款 99,051 86,644 -储蓄存款 686,371 615,135 -定期及其他存款 230,207 284,889 1,015,629 986,668 已发行之存款证及其他债务证券 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 已发行之存款证及其他债务证券�U -如综合资产负债表所列 5,116 5,191 -指定以公平价值列账之已发行存款证 3,484 3,491 -列为交易账项下负债之已发行 其他结构性债务证券 5,026 2,351 13,626 11,033 类别�U -已发行之存款证 7,484 7,491 -已发行之其他债务证券 6,142 3,542 13,626 11,033 恒生银行有限公司 财务概况（续） 交易账项下之负债 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 已发行之其他结构性债务证券 5,026 2,351 结构性存款 26,090 27,440 证券空仓及其他 37,008 33,126 68,124 62,917 交易账项下之负债较去年底增加港币50亿元，即8%，为港币680亿元，主要反映与 外汇基金票据及债券相关之证券空仓及其他之增加。 其他负债 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 同业结算应付账项 11,276 7,586 应计账项 3,201 3,531 票据承兑及背书 5,292 5,724 退休福利负债 626 1,013 其他 4,370 3,037 24,765 20,891 後偿负债 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 票面值 内容 欠�蠓峒�团之总额 3亿美元 於2022年7月到期之 浮息後偿贷款 2,327 2,325 2,327 2,325 组成如下�U -以摊销成本计算 2,327 2,325 未偿还之後偿贷款有助平衡本行之资本结构及支持业务增长。 恒生银行有限公司 财务概况（续） 股东权益 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 股本 9,658 9,658 保留溢利 105,204 105,363 其他股权工具 6,981 6,981 行址重估储备 16,982 16,777 现金流量对冲储备 (128) (9) 可供出售投资储备 -债务证券 (144) 23 -股票证券 1,578 1,916 其他储备 495 1,272 总储备 130,968 132,323 股东权益总额 140,626 141,981 平均普通股股东权益回报率 12.1% 20.7% 本行或任何附属公司於2016年内并无购买、沽售或购回本行之上市证券。 资本管理 下表列出本行须呈交予香港金融管理局（「金管局」）之资本充足比率申报表内之资本比率、资本缓冲、风险加权资产及资本基础。有关资料乃按金管局於银行业（资本）规则第3C(1)节规定以综合基础编制。 本集团采用「高级内部评级基准计算法」计算大部分非证券化类别风险承担之信贷 风险。市场风险方面，本集团以「内部模式计算法」计算利率及外汇（包括黄金）风险类型之一般市场风险，而其他市场风险则采用「标准（市场风险）计算法」计算。营运风险方面，本集团采用「标准（业务营运风险）计算法」计算营运风险。 按银行业（资本）规则下计算资本比率之综合基础乃跟随财务报表之综合基础，但撇除根据银行业（资本）规则被界定��「受规管金融实体」（如保险及证券公司）之附属公司。该等未予综合之受规管金融实体之投资成本会按银行业（资本）规则第3部分厘定从资本基础中扣除。 为符合香港银行业条例及本地有关监管机构就审慎监管之规定及要求，本行及其附属公司已拨出监管储备。受此规定限制，於2016年12月31日，本集团已从可分派予股东之储备中拨出港币59.45亿元为监管储备（2015年12月31日�U港币66.10亿元）。就遵守监管要求方面，所有不包括在本集团综合账内之附属公司於2016年12月31日并没有出现资本短欠情况（2015年12月31日�U无）。 本集团在本年度已遵循所有金管局所设定的资本要求。 恒生银行有限公司 财务概况（续） 资本管理（续） （甲）资本基础 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 普通股权一级资本 股东权益 117,870 120,963 -资产负债表之股东权益 140,626 141,981 -额外一级资本永久资本工具 (6,981) (6,981) -未综合计算附属公司 (15,775) (14,037) 非控股股东权益 __ __ -於资产负债表之非控股股东权益 60 __ -於未综合计算附属公司之非控股股东权益 (60) __ 於普通股权一级资本下的监管扣减 (30,103) (30,687) -现金流量对冲储备 48 (11) -按公平价值估值之负债所产生之本身信贷风险变动 (14) (6) -物业重估储备 1 (23,304) (23,135) -监管储备 (5,945) (6,610) -无形资产 (407) (421) -界定利益的退休金基金资产 (37) (35) -已扣除递延税项负债的递延税项资产 (158) (115) -估值调整 (286) (354) 普通股权一级资本总额 87,767 90,276 额外一级资本 监管扣减前及扣减後之额外一级资本总额 6,981 6,981 -永久资本工具 6,981 6,981 额外一级资本总额 6,981 6,981 一级资本总额 94,748 97,257 二级资本 监管扣减前之二级资本总额 16,009 15,746 -有期後偿债项 2,327 2,325 -物业重估储备 1 10,487 10,411 -合资格计入二级资本的减值准备及监管储备 3,195 3,010 於二级资本下的监管扣减 (915) (315) -於未综合入账之金融业公司之重大资本投资 (915) (315) 二级资本总额 15,094 15,431 资本总额 109,842 112,688 1 包括投资物业之重估增值，已被列作部分保留溢利，并按照金管局发出之银行业（资本）规则作出调整。 恒生银行有限公司 财务概况（续） 资本管理（续） （乙）按风险类别分类之风险加权资产 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 信贷风险 470,043 446,753 市场风险 7,354 13,698 营运风险 50,871 49,023 总额 528,268 509,474 （丙）资本比率（占风险加权资产比率） 根据银行业（资本）规则按综合基准计算之资本比率如下�U 2016年 2015年 12月31日 12月31日 普通股权一级资本比率 16.6% 17.7% 一级资本比率 17.9% 19.1% 总资本比率 20.8% 22.1% 《巴塞尔协定三》所订定有关最低资本要求的规则已於2013年1月1日起逐步实施， 并於2019年1月1日起全面生效。按《巴塞尔协定三》终点基准计算，在不考虑（例 如）任何未来利润或管理措施及现行规例或其应用方式或会於全面实施前有所改变下，终点基准备考数字会与上述2016年12月31日的资本比率相同。备考数字是将现行规则以机械计算方式应用於2016年12月31日的资本基础，它并非一项预测。 此外，於2016年12月31日所有层级的资本比率於计及拟派发之2016年第四次中期 股息後减少约1%。下表列出於计及拟派发中期股息後的资本比率备考数字。 於2016年 於2015年 12月31日 12月31日 之备考数字 之备考数字 普通股权一级资本比率 15.6% 15.7% 一级资本比率 16.9% 17.1% 总资本比率 19.8% 20.1% 恒生银行有限公司 财务概况（续） 资本管理（续） （丁）资本缓冲（占风险加权资产比率） 由2016年1月1日起已分阶段实施以下资本缓冲，而本集团按综合基准计算之适用比 率如下： 2016年 12月31日 防护缓冲资本比率 0.625% 逆周期缓冲资本比率 0.543% 较高吸收亏损能力比率 0.375% 总额 1.543% 金管局於2016年1月14日及2017年1月27日公布由2017年1月1日及2018年 1月 1 日起，香港地区适用的逆周期缓冲资本比率分别为风险加权资产之 1.25%及 1.875%。此上调是遵循《巴塞尔协定三》就逆周期缓冲资本比率的分阶段实施安排。 金管局於2015年12月31日及2016年12月30日确认本行为香港其中一间具本地系 统重要性银行，按照分阶段实施安排，本行须由2017年1月1日起以风险加权资产之 0.75%作为较高吸收亏损能力比率，2018年 1月 1 日起该比率则为风险加权资产之 1.125%，待《巴塞尔协定三》全面实施後，该比率将为风险加权资产之1.5%。 （戊）资本票据 以下为由本行发出之本集团普通股权一级资本票据、额外一级资本票据及二级资本票据之摘要�U 於监管规定资本确认之金额 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 普通股权一级资本票据 普通股�U 1,911,842,736股已发行及缴足股本之普通股 9,658 9,658 额外一级资本票据 永久资本工具 （票面值�U9亿美元） 6,981 6,981 二级资本票据 於2022年到期之後偿贷款 （票面值�U3亿美元） 2,327 2,325 （己）杠杆比率 《巴塞尔协定三》架构引入杠杆比率作为非以风险为基础的後备限额，以补充风险资本规定。此比率乃按量计算，计算方法是以《巴塞尔协定三》一级资本除以资产负债表内外风险承担总额。 恒生银行有限公司 财务概况（续） 资本管理（续） （己）杠杆比率（续） 根据《巴塞尔协定三》架构，2013年至2017年为杠杆比率之同步执行期。本集团须根 据银行业（披露）规则第45A(6)条，披露以综合基准计算的杠杆比率。 2016年 2015年 12月31日 12月31日 杠杆比率 7.4% 7.8% （以港币百万元位列示） 一级资本 94,748 97,257 风险承担 1,288,039 1,248,642 本年度的杠杆比率有所下降，主要由於风险承担增加，以及一级资本因支付 2015 年特 别中期股息以及部分被2016年的保留溢利抵销而减少之综合影响。 （庚）补充资料 为符合银行业（披露）规则，以下资本资料可於本行网站 www.hangseng.com 内「监 管披露」项下浏览�U 本集团资本票据之主要特点及全部条款及细则。 本集团采用金管局要求之标准范本披露本集团之普通股权一级资本、额外一级资本、 二级资本，以及监管扣减之详情。 本集团采用金管局要求之标准范本披露本集团就财务及监管资产负债表作出之全部对 账。 本集团采用金管局要求之标准范本披露本集团杠杆比率，包括风险承担及对账摘要。 本集团采用金管局要求之标准范本披露有关按地域分类之私人机构信用风险承担的 风险加权数额及其个别司法管辖区所适用的逆周期缓冲资本比率。 流动资金资讯 根据银行业（流动性）规则第 11(1)条，本集团须以综合基础计算流动性覆盖比率。於 2016年度，本集团须维持不少於70%之流动性覆盖比率，并最迟於2019年1月增加 至不少於100%。於汇报期间之平均流动性覆盖比率如下： 季度结算至 季度结算至 季度结算至 季度结算至 12月31日 9月30日 6月30日 3月31日 -2016年 253.6% 284.0% 257.1% 257.1% -2015年 195.0% 237.2% 221.6% 167.4% 为符合银行业（披露）规则，有关流动资金资讯的详情可於本行网站 www.hangseng.com内「监管披露」项下浏览。 恒生银行有限公司 财务概况（续） 或有负债、承担及衍生工具 2016年 2015年 （以港币百万元位列示） 12月31日 12月31日 合约金额 直接信贷替代项目 8,099 7,558 与交易有关的或有项目 5,186 3,336 与贸易有关的或有项目 12,044 11,217 远期资产购置 __ __ 毋须事先通知而可无条件撤销之承诺 328,737 323,270 原有期限为1年或以下之承诺 4,426 2,642 原有期限为1年以上之承诺 32,178 22,126 390,670 370,149 风险加权金额 43,045 36,227 上表列出或有负债及承担之合约账面金额及风险加权金额。该等资料与本集团向金管局呈交之「资本充足比率」申报表所载者一致。根据银行业（资本）规则第 3C(1)条之规定，此申报表乃依照金管局指定按综合基准编制。 （以港币百万元位列示） 合约金额 风险加权金额 公平价值 於2016年12月31日 汇率合约�U 外汇交易 615,675 1,802 1,220 其他汇率合约 150,949 2,091 4,970 766,624 3,893 6,190 利率合约�U 利率掉期 302,850 265 133 其他利率合约 842 __ __ 303,692 265 133 其他衍生工具合约 20,702 374 312 恒生银行有限公司 财务概况（续） 或有负债、承担及衍生工具（续） （以港币百万元位列示） 合约金额 风险加权金额 公平价值 2015年12月31日 汇率合约�U 外汇交易 556,913 1,365 1,858 其他汇率合约 146,297 5,496 3,084 703,210 6,861 4,942 利率合约�U 利率掉期 268,924 263 32 其他利率合约 948 __ __ 269,872 263 32 其他衍生工具合约 15,581 418 248 上表乃根据呈交金管局的「资本充足比率」申报表而编制。根据银行业（资本）规则第3C(1)条之规定，此申报表乃依照金管局指定按综合基准编制。 衍生金融工具包括持有作交易用途、指定以公平价值列账或指定作公平价值对冲或现金流量对冲之金融工具。下表列出每类衍生工具之合约账面金额及按市值重估之资产及负债，并根据本集团财务会计之综合基准编制。因此，下表所列之合约金额与根据银行业（资本）规则所披露并不相同。 2016年12月31日 2015年12月31日 指定以 指定以 公平价值 公平价值 （以港币百万元位列示） 交易用途 列账 对冲用途 交易用途 列账 对冲用途 合约金额�U 利率合约 247,284 3,500 59,637 213,414 3,500 57,640 汇率合约 857,540 __ 27,151 819,332 __ 15,359 其他衍生工具合约 29,480 __ __ 23,901 __ __ 1,134,304 3,500 86,788 1,056,647 3,500 72,999 衍生工具资产�U 利率合约 1,387 1 336 875 20 84 汇率合约 13,102 __ 1,511 9,875 __ 388 其他衍生工具合约 358 __ __ 353 __ __ 14,847 1 1,847 11,103 20 472 衍生工具负债�U 利率合约 1,479 8 394 867 __ 429 汇率合约 10,983 __ 181 8,273 __ 163 其他衍生工具合约 258 __ __ 256 __ __ 12,720 8 575 9,396 __ 592 以上衍生工具资产及负债，乃各衍生工具合约按市值重估後之正数值或负数值之总额，代表该等合约之重置成本总额。 恒生银行有限公司 其他资料 1.法定财务报表及会计政策 此公告所载资料并不构成法定账项。 此公告所载之若干财务资料，乃摘录自将送呈公司注册处及金管局截至2016年12月 31日止年度之法定账项（「2016年度账项」）。核数师已於2017年2月21日对该 法定账项发出无保留意见之报告书。核数师之报告书中并无载有核数师在无保留意见 下提出须注意的任何事宜，亦无载有根据香港公司条例（第 622 章）第 406(2)、 407(2)或(3)条发出之声明。 本行之年度报告已包括金管局发出之银行业（披露）规则内所需披露内容，并将於本公告发出当日，在香港交易及结算所有限公司及本行之网站发布。 本集团制备本公告之资料所采用之各项会计政策及计算方法，与列载於2015年度账项 第143页至159页者一致。於截至2016年12月31日止年度内并无应用新订会计准 则。於2016 年，本集团采纳多项会计准则诠释及修订本，其对综合财务报表并无构成 重大影响。 2.比较数字 若干比较数字已作出重新分类以符合本年度之呈列。 3.重大交易�C出售部分本行所持有之兴业银行股权 於 2015年，本行已出售 9.99%兴业银行股份有限公司（「兴业银行」）普通股股权 （即1,903,316,838股普通股），并在2015年将收益港币106.36亿元确认入账。 由於将出售部分所持有之兴业银行股权之收益在2015年度之综合收益表确认，会构成重大财务影响，因此，2016年之主要数据及表现不能直接比较。为方便比较，本行编制下表之主要数据及表现时，已撇除2015年出售部分兴业银行股权之收益。 不包括於2015年 出售部分所持有之 如报告内列示 兴业银行股权之收益 与2015年 与2015年 全年结算至全年结算至 比较之 全年结算至 比较之 变动 变动 （以港币百万元位列示） 2016年 2015年 2015年 股东应得溢利 16,212 27,494 -41% 16,858 -4% 除税前溢利 19,090 30,488 -37% 19,852 -4% 平均普通股股东权益 回报率(%) 12.1 20.7 -8.6pp 12.6 -0.5pp 平均总资产回报率(%) 1.2 2.1 -0.9pp 1.3 -0.1pp 每股盈利（港币元位） 8.30 14.22 -42% 8.66 -4% 「pp」之转变乃指百分点之转变。 恒生银行有限公司 其他资料（续） 4.物业重估 本集团之行址及投资物业於2016年11月 30日由戴德梁行有限公司进行重估，并於 2016年12月31日更新任何重大估值变更。有关估值由持有香港测量师学会会员资格 之专业人士进行。物业估值乃以市场价值为基准，并与香港财务报告准则第13 号「公 平价值计量」之公平价值定义一致，并经考虑市场参与者对物业的最高效和最佳使用为基础按市场价值重估集团之物业。在确定最高效和最佳使用时，本集团已如香港财务报告准则第 13号规定，考虑物业的使用是否实际上可能、法律上允许及经济上可行。本集团之行址物业有港币8.53亿元之重估净增值，已志入行址重估储备账。有关本集团行址之递延税项准备为港币1.44亿元。港币3,700万元之投资物业重估亏损（扣除用作支持保险合约之物业重估收益）已於收益表内确认。 5.外汇仓盘 本集团之外汇风险主要包括因环球资本市场业务之外汇交易风险，以及因银行业务所衍生之货币风险。本行将後者转移至环球资本市场业务，并於已审批之外汇持仓限额内集中管理。期权盘净额乃根据所有外汇期权合约之得尔塔加权持仓为基础计算。 本集团之总结构性外汇风险由本集团对附属公司、分行及联营公司作出外汇投资的资产净值与本集团之若干长期外币股票投资之公平价值所组成。本集团之结构性外汇风险由本集团资产及负债管理委员会管理，其主要目标为确保本集团及本行的资本比率避免受汇率变动影响。 於2016年12月31日，本集团持有美元之非结构性外汇仓盘，占整体外汇净仓盘总额 不少於10%。本集团亦持有人民币结构性外汇仓盘，占整体外汇结构性净仓盘总额不少 於10%。 下表列示本集团结构性及非结构性外汇仓盘净额。 （以港币百万元位列示） 美元 人民币 其他外币 外币总额 於2016年12月31日 非结构性仓盘 现货资产 172,791 112,264 138,224 423,279 现货负债 (165,525) (104,710) (72,484) (342,719) 远期买入 387,152 221,220 21,951 630,323 远期卖出 (392,160) (228,723) (87,438) (708,321) 期权盘净额 260 (79) (232) (51) 持有非结构性仓盘净额 2,518 (28) 21 2,511 结构性仓盘 __ 14,169 967 15,136 恒生银行有限公司 其他资料（续） 5.外汇仓盘（续） （以港币百万元位列示） 美元 人民币 其他外币 外币总额 於2015年12月31日 非结构性仓盘 现货资产 204,267 148,933 137,573 490,773 现货负债 (169,779) (128,759) (66,796) (365,334) 远期买入 320,566 153,574 35,151 509,291 远期卖出 (355,062) (170,630) (106,024) (631,716) 期权盘净额 212 (328) 121 5 持有非结构性仓盘净额 204 2,790 25 3,019 结构性仓盘 __ 15,238 816 16,054 6.最终控股公司 恒生银行为於英国注册之�蠓峥毓捎邢薰�司间接持有62.14%权益之附属公司。 7.股东登记名册 本行将於2017年3月8日（星期三）暂停办理股份过户登记手续。为确保享有第四次 中期股息，股份过户文件连同有关股票，必须於2017年3月7日（星期二）下午4时 30分或以前，送达本行股份登记处香港中央证券登记有限公司办理过户手续，该股份 登记处地址为香港湾仔皇后大道东183号合和中心17楼1712至1716室。第四次中 期股息将於2017年3月28日（星期二）派发予於2017年3月8日（星期三）名列 本行股东名册内之股东。本行之股份将由2017年3月6日（星期一）起除息。 8.企业管治原则及常规 本行致力秉持及强化高水准之企业管治，以维护股东、客户、员工以及其他持份者之利益。本行遵循金管局颁布之监管政策手册内有关《本地注册认可机构的企业管治》指引之各项要求。於2016 年全年内，本行亦符合香港联合交易所有限公司证券上市规则（「上市规则」）附录十四内之《企业管治守则》全部守则条文及大部分之建议最佳常规。为确保符合国际及本港之最佳企业管治常规，本行亦定期对其企业管治架构进行检讨及改进。 本行审核委员会已审阅本行截至2016年12月31日止年度之业绩。 恒生银行有限公司 其他资料（续） 9.董事会 於2017年2月21日，本行之董事会成员为钱果丰博士*（董事长）、李慧敏女士（副 董事长兼行政总裁）、陈祖泽博士*、陈力生先生#、陈国威先生、郑家纯博士*、蒋丽苑女士*、冯孝忠先生、胡祖六博士*、利蕴莲女士*、李瑞霞女士#、李家祥博士*、罗康瑞博士#、伍成业先生#、邓日�鱿壬�*、王冬胜先生#及伍伟国先生*。 * 独立非执行董事 # 非执行董事 10.公告 本公告及2016年之年报，可於2017年2月21日（星期二）於香港交易及结算所有限 公司之网址及本行之网址www.hangseng.com下载。2016年之年报之印刷本将於2017 年3月下旬寄送各股东。 承董事会命 秘书李志忠 谨启 香港 2017年2月21日 恒生银行有限公司 HANGSENGBANKLIMITED 於香港注册成立之有限公司 注册办事处及总行地址：香港德辅道中83号